В Соединенных Штатах коммерческий кредитор предлагает кредиты, обеспеченные твердым обеспечением . В большинстве случаев это недвижимость , но это может также включать факторинг , некондиционные активы или другие источники обеспечения.
Коммерческие кредиторы включают коммерческие банки , взаимные компании , частные кредитные учреждения, кредиторов с жесткими деньгами и другие финансовые группы. Эти кредиторы обычно имеют сильно различающиеся стандарты, на которых они основывают свои критерии кредитования и оценивают потенциальных заемщиков, но часто сосредоточены исключительно на частном рынке и имеют более мягкие финансовые требования, чем банки.
Коммерческие кредиторы специализируются на твердых деньгах и мостовых кредитах , часто тех, которые закрываются быстро, всего за две недели. К индустрии коммерческих кредитов чаще всего обращаются через коммерческих брокеров , которые проводят оценку заемщика, а затем рекомендуют кредит нескольким различным коммерческим кредиторам, которые, по их мнению, с наибольшей вероятностью профинансируют запрос заемщика. Обращение к брокеру, а не напрямую к кредитору, может привести к более длительному времени ожидания кредитного финансирования и более высоким авансовым сборам. Однако они могут значительно облегчить процесс и придумать инновационные и уникальные способы преодоления препятствий, с которыми заемщик, возможно, не сможет справиться самостоятельно.
Коммерческие кредиторы очень серьезно взвешивают тип, качество и капитал твердого обеспечения. Они предоставляют заемщику наибольшую гибкость, но также и самые высокие ставки по сравнению с банковскими кредитами. Многие коммерческие кредиты являются мостовыми кредитами , где более высокая ставка является хорошим компромиссом для скорости, с которой предоставляется кредит, и гибкости финансовых условий, стоящих за ним.
Благодаря свободе от регулирования, отрасль коммерческого кредитования работает с особой скоростью и отзывчивостью, что делает ее привлекательным вариантом для тех, кто ищет быстрое финансирование. Однако это также создало крайне хищническую среду кредитования , где многие компании направляют займы друг другу ( брокерство ), увеличивая цену и кредитные баллы с каждым направлением.
Также вызывает большую обеспокоенность практика некоторых кредитных компаний в отрасли, которые требуют авансовые платежи для проверки кредитов и отказываются выдавать кредиты практически на все объекты недвижимости, удерживая эту плату. Заемщикам рекомендуется не работать с кредиторами с жесткими деньгами, которые требуют непомерные авансовые платежи до финансирования, чтобы снизить этот риск.
В последние годы были достигнуты некоторые существенные успехи. Хорошим примером является то, что кредитным союзам теперь разрешено заниматься коммерческим кредитованием с небольшими ограничениями. Наиболее заметным среди этих ограничений является то, что кредитным союзам в большинстве случаев запрещено выдавать кредиты на сумму более 80% от стоимости недвижимости. Это делается для защиты членов кредитного союза от чрезмерного риска и является обычной практикой в отрасли в целом, хотя и не принудительной. С другой стороны, кредитные союзы являются кооперативами и поэтому могут предлагать конкурентные преимущества перед другими учреждениями в отношении ставок и других условий.
Большинство коммерческих кредиторов предпочитают предлагать условия на более короткие периоды времени, чем жилищные кредиторы на тридцать или около того лет. Коммерческие кредиторы иногда предлагают пяти- или десятилетний кредит с выплатой на основе более длительного срока, тем самым оставляя шаровой платеж, подлежащий выплате по истечении срока кредита. Это часто требует от владельца недвижимости самостоятельно внести шаровой платеж или рефинансировать или продать.
Кроме того, коммерческий кредитор может попытаться взимать «штраф за предоплату», чтобы гарантировать определенный возврат, в случае, если кредит не будет удерживаться в течение всего срока. Часто штрафы за предоплату составляют от одного до пяти лет и составляют сумму процентов или количество месяцев, например, часто можно увидеть «шестимесячную гарантию процентов» и т. д.
Коммерческие мостовые кредиты иногда называют краткосрочным финансированием, мостовым финансированием или даже твердыми деньгами. Мостовые кредиты легко получить, пока в собственности остается достаточно капитала, чтобы покрыть рисковый капитал коммерческого кредитора.
Кредиторы коммерческого моста будут игнорировать вопросы собственности, неполные разрешения, кредиты и другие проблемы в обмен на более высокую норму прибыли. Однако они попытаются компенсировать этот риск, предоставляя кредиты с более низким соотношением кредита к стоимости, обычно менее 65% от стоимости недвижимости.