Нет дохода, нет активов (NINA) [1] — термин, используемый в ипотечной индустрии США для описания одного из многих типов документации, которые кредиторы могут разрешить при андеррайтинге ипотеки . Кредит, выданный при таких обстоятельствах, может называться кредитом NINA или кредитом NINJA .
Программы NINA якобы созданы [2] для лиц с трудно поддающимися проверке доходами (официанты и т. д.), но на самом деле они широко использовались в ситуациях, когда агрессивные ипотечные кредиторы и брокеры не хотели никаких проблем с квалификацией не подходящих кредитов, [3] таким образом становясь существенным фактором в кризисе субстандартного кредитования . [4] Значительное количество кредитов NINA никогда не было возможным для заемщиков погасить, и по этой причине они привели к дефолтам, как подробно изложено в репортажах журналистов-расследователей, включая репортажи This American Life и Planet Money , кульминацией которых стал отмеченный премией Пибоди и Полка эпизод « Гигантский пул денег ».
Кредит NINJA — это прозвище для очень низкокачественных субстандартных кредитов . Это была игра слов от NINA, которая, в свою очередь, основана на схеме обозначений для уровня документации, требуемой инициатором ипотеки. Он описывался как кредит без дохода, без работы [и] без активов, поскольку единственное, что должен был показать заявитель, — это его/ее кредитный рейтинг, который, как предполагалось, отражал готовность и способность платить. Термин был популяризирован Чарльзом Р. Моррисом в его книге 2008 года «Распад двух триллионов долларов» , хотя аббревиатура публично использовалась некоторыми кредиторами субстандартных ипотечных кредитов в течение нескольких лет. [5] Они были особенно заметны во время пузыря на рынке жилья в Соединенных Штатах около 2003-2007 годов, но приобрели более широкую известность из-за кризиса субстандартных ипотечных кредитов в июле/августе 2007 года как яркого примера плохой практики кредитования. [6] Термин стал использоваться во время финансового кризиса 2008 года, поскольку кризис субстандартных ипотечных кредитов был списан на такие кредиты. Это работает на двух уровнях — как аббревиатура и как намек на тот факт, что кредиты NINJA часто не возвращаются, а заемщик исчезает, как ниндзя .
Термин также был популяризирован в американском фильме 2010 года «Уолл-стрит: Деньги никогда не спят» персонажем Гордоном Гекко, которого сыграл Майкл Дуглас .