В техническом анализе рынка акций и ценных бумаг параболический SAR (параболический стоп и разворот) — это метод, разработанный Дж. Уэллсом Уайлдером-младшим для поиска потенциальных разворотов в направлении рыночной цены торгуемых товаров, таких как ценные бумаги или валютные биржи, такие как форекс . [1] Это индикатор , следующий за трендом (запаздывающий) , и его можно использовать для установки скользящего стоп-лосса или определения точек входа или выхода на основе цен, имеющих тенденцию оставаться в пределах параболической кривой во время сильного тренда.
Подобно концепции временного распада теории опционов, эта концепция опирается на идею о том, что « время — враг». Таким образом, если ценная бумага не может продолжать приносить больше прибыли с течением времени, ее следует ликвидировать. Индикатор обычно работает только на трендовых рынках и создает «быстрые развороты» во время фаз диапазона или бокового движения. Поэтому Уайлдер рекомендует сначала установить направление или изменение направления тренда с помощью параболического SAR, а затем использовать другой индикатор, такой как индекс среднего направления, для определения силы тренда.
Парабола ниже цены обычно является бычьей , тогда как парабола выше — медвежьей . Парабола ниже цены может использоваться в качестве поддержки, тогда как парабола выше цены может представлять сопротивление. [2]
Параболический SAR рассчитывается практически независимо для каждого тренда цены. Когда цена находится в восходящем тренде, SAR появляется под ценой и сходится к ней вверх. Аналогично, при нисходящем тренде SAR появляется над ценой и сходится вниз. На каждом шаге в тренде SAR рассчитывается на один период вперед. То есть завтрашнее значение SAR строится с использованием данных, доступных сегодня. Общая формула, используемая для этого, такова:
,
где SAR n и SAR n+1 представляют собой значения SAR текущего периода и следующего периода соответственно.
EP (экстремальная точка) — это запись, сохраняемая во время каждого тренда, которая представляет собой наивысшее значение, достигнутое ценой во время текущего восходящего тренда, или наименьшее значение во время нисходящего тренда. В течение каждого периода, если наблюдается новый максимум (или минимум), EP обновляется с этим значением.
Значение α представляет собой фактор ускорения. Обычно изначально он устанавливается на значение 0,02, но трейдер может выбрать его. Этот фактор увеличивается на 0,02 каждый раз, когда регистрируется новый EP, что означает, что каждый раз, когда наблюдается новый EP, он будет увеличивать фактор ускорения. Затем скорость ускорится до точки, в которой SAR сойдется к цене. Чтобы предотвратить его слишком большое значение, максимальное значение фактора ускорения обычно устанавливается на 0,20. Трейдеры могут устанавливать эти числа в зависимости от своего стиля торговли и торгуемых инструментов. Обычно при торговле акциями предпочтительнее устанавливать фактор ускорения на 0,01, чтобы он не был слишком чувствителен к локальным снижениям. Для торговли товарами или валютой предпочтительное значение составляет 0,02.
SAR рассчитывается таким образом для каждого нового периода. Однако два особых случая изменят значение SAR:
При переключении тренда первое значение SAR для этого нового тренда устанавливается на уровне последнего EP, зарегистрированного для предыдущего тренда, затем EP сбрасывается до максимального значения этого периода, а коэффициент ускорения сбрасывается до начального значения 0,02.
Современное исследование параболического SAR, основанное на 2880 годах бэктестинга за 12-летний период до 2023 года на 30 акциях Dow Jones Industrial Average , показало, что использование PSAR со стандартным графиком OHLC дало 19% выигрышных сделок. Использование PSAR с графиком Heikin Ashi дало 63% успешных сделок. [3]
