Freedman 's Saving and Trust Company , известная как Freedman's Savings Bank , была частным сберегательным банком, учрежденным Конгрессом США 3 марта 1865 года для сбора вкладов от недавно освобожденных общин. Банк открыл 37 отделений в 17 штатах и Вашингтоне (округ Колумбия) в течение 7 лет и собрал средства от более чем 67 000 вкладчиков. [1] На пике своего успеха Freedman's Savings Bank держал активы на сумму более 3,7 млн долларов в долларах 1872 года, что в 2021 году составляет примерно 80 млн долларов. [2] [3]
Однако быстрое развитие банка во многом было обусловлено ложными заявлениями и сочеталось с неэффективным управлением и мошенничеством. [4] Банк обанкротился в 1874 году, отягощенный спекулятивными кредитами, выданными белыми должностными лицами банка на протяжении всего его существования. [2] [5] : 138 Историки полагают, что крах банка не только уничтожил сбережения многих афроамериканцев , но и их доверие к финансовым учреждениям. [5] : 211 [6] [7]
Место, где когда-то располагалась штаб-квартира банка, позже заняло пристройку казначейства. В 2016 году пристройка была переименована в здание банка Freedman's .
В конце Гражданской войны в США тяжелое экономическое положение бывших рабов -вольноотпущенников усугубилось экономическим опустошением южных штатов . У недавно освобожденных чернокожих было мало экономических ресурсов или капитала и еще меньше возможностей для частного предпринимательства. Многие вскоре обратились к издольщине и принудительному труду на Юге. Чтобы облегчить их социально-экономические условия, контролируемый республиканцами Конгресс США учредил Бюро вольноотпущенников , приняв закон об учреждении и устав для Сберегательной и трастовой компании вольноотпущенников, который был подписан президентом Авраамом Линкольном 3 марта 1865 года (13 Stat. 510). [3] [8]
Сенатор Бланш Брюс из Специального комитета по сберегательной и трастовой компании вольноотпущенников, сам бывший раб, написал:
Как следует из названия, учреждение было создано для выполнения для определенного класса наших людей простых, но важных функций сберегательного банка; его заявленной целью было «принимать на депозит такие суммы денег, которые могут время от времени предлагаться для этого лицами или от имени лиц, ранее содержавшихся в рабстве в Соединенных Штатах, или их потомками, и инвестировать их в акции, облигации, казначейские билеты или другие ценные бумаги Соединенных Штатов». [2]
Основатель Freedman's Savings Bank Джон У. Элворд был вдохновлен успехом существующих военных сберегательных банков. Эти военные банки были созданы во время Гражданской войны для сбора заработной платы чернокожих солдат. Генерал Руфус Сакстон основал первый в Бофорте, Южная Каролина, в 1864 году. Другие примеры включают банк в Норфолке, Вирджиния, основанный генералом Бенджамином Батлером в конце 1864 года, и банк в Луизиане, созданный генералом Натаниэлем Бэнксом . [5] : 3
Многие бывшие рабы были освобождены армией Союза и им платили за вступление в армию. Войска зарабатывали немного денег за свою регистрацию и участие, и Freedman's Bank стал первым банковским учреждением, включившим их в свои ряды. Большинство счетов имели сумму от 5 до 50 долларов. [9]
С 1865 по 1868 год расширение Freedman's Bank в значительной степени было обусловлено деньгами, собранными с чернокожих солдат. В первый год работы банка, в 1865 году, два из созданных филиалов были созданы путем перевода существующих местных военных сберегательных учреждений. Многие другие местоположения филиалов были выбраны специально на основе местного населения чернокожих солдат. [5] : 4–5 Чиновники банка приложили усилия для создания легитимности банка и депозитов, повышающих часть заработной платы чернокожих солдат. Например, многие кассиры в филиалах также работали в качестве военных офицеров по выдаче денег. [5] : 69
С момента создания Сберегательного банка Фридмана в его управлении и менеджменте наблюдался ряд недостатков, которые привели к его окончательному краху.
У попечителей банка было мало стимулов для эффективного управления. Все пятьдесят первоначальных попечителей были белыми и не были обязаны давать «никаких гарантий для добросовестного выполнения их траста». [5] : 8 Многие попечители имели мало или вообще не имели никакого отношения к банку, некоторые даже отрицали, что согласились войти в совет.
В уставе банка отсутствовали какие-либо штрафные санкции, которые бы возлагали на попечителей личную ответственность за платежеспособность банка. [5] : 8 Он запрещал кредитование до поправки 1870 года . [5] : 120 В то время как две трети депозитов банка должны были быть инвестированы в ценные бумаги правительства США, использование оставшихся средств не ограничивалось; Остхаус писал, что это положение было «несколько тревожным для тех, кто знаком с историей сберегательных банков, поскольку они знали, что доступные средства часто становились недоступными». [5] : 8
Также имеются доказательства того, что руководство банка вводило вкладчиков в заблуждение относительно предполагаемой государственной гарантии, процентных выплат и использования депозитных средств. [5] : 56 В первые годы своего существования банк широко рекламировал себя для привлечения вкладов, распространяя банковские брошюры в церквях и школах Бюро освобождения, размещая рекламу в местных газетах и проводя публичные собрания в церквях, благотворительных обществах и отделениях банка. [5] : 117 Его реклама часто изображала банк как имеющий поддержку и гарантию федерального правительства, но как частная корпорация он не имел никаких гарантий. Например, в статье в Semi-Weekly Louisianan говорилось: «нет никакой возможности потерь, поскольку правительство Соединенных Штатов несет ответственность за каждый внесенный доллар». [5] : 56 Банк обещал своим вкладчикам 6% годовых, но часто платил более низкую ставку. [2] [10]
Руководство банка тесно связывало свои дела с инвестиционным банком Jay Cooke and Company , который вкладывал значительные средства в железные дороги. Будучи главой финансового комитета банка, Генри Д. Кук , брат Джея Кука , поместил значительную долю наличных денег Freedman's Bank в First National Bank в Вашингтоне, округ Колумбия, который был офисом Джея Кука. Эта сумма в самом высоком размере составляла 500 000 долларов, по которым братья Куки платили 5 процентов, даже в то время как Freedman's Bank обещал 6 процентов своим вкладчикам. [5] В нарушение своего устава Freedman's Bank инвестировал в облигации Union Pacific и Central Railroads, выпущенные еще в 1869 году. [5] : 145 : 154
Серия все более спекулятивных инвестиций привела к тому, что банк накопил плохие долги, в то время как решение построить новое здание в Вашингтоне, округ Колумбия, увеличило его расходы. 2 мая 1870 года Конгресс уполномочил банк выдавать кредиты, обеспеченные недвижимостью, до половины депозитных фондов. Эти кредиты должны были быть обеспечены ипотечными кредитами, которые были в два раза больше стоимости кредита. [5] : 147
Еще одной явно коррумпированной инвестицией были ссуды на общую сумму 50 000 долларов компании Seneca Sandstone Company, владельцу карьера Сенека, обеспеченные «бесполезными облигациями компании». [5] : 154 Ссуда была одобрена Генри Д. Куком, который входил в совет директоров компании карьера. Чиновники банка одобрили личные ссуды себе и партнерам банка. Например, ссуды на общую сумму 224 000 долларов были выданы Роберту И. Флемингу, подрядчику по строительству банка в Вашингтоне, округ Колумбия. Даже когда крах банка был неизбежен, а изъятия вкладчиков были отклонены, 30 июня 1874 года актуарий Джордж Л. Стикни выдал Хуану Бойлу секретную ссуду на сумму 33 366 долларов. [2] Сенатор Бланш Брюс описала ссуду следующим образом:
Этот кредит был выдан после того, как банк был официально закрыт, был выдан без полномочий закона актуарием г-ном Стикни, был выдан без консультации с попечителями или финансовым комитетом, был выдан человеком, который должен был предоставить залог по уставу, но который не только отказался выдать залог, но и совершил множество своевольных и произвольных действий без залога и безнаказанно как от порицания, так и от наказания со стороны своих вышестоящих должностных лиц. Это было не только противозаконное действие, но и дерзко оскорбительное, и совершенное после внесения поправок в закон 1874 года, и подлежащее предусмотренным в нем наказаниям. Почему г-н Стикни не был привлечен к ответственности, нам не сообщается, но он, безусловно, подлежит уголовному преследованию за свое поведение в этом, если не в других случаях. [2]
Когда грянула паника 1873 года , несколько железнодорожных проектов потерпели неудачу, что подорвало финансы Freedman's Savings Bank. Это привело к серии набегов в различных отделениях. [5] : 176 [11]
После паники, в попытке восстановить доверие к банку среди афроамериканского сообщества, произошла значительная смена руководства банка. Попечители банка смести основателя и президента Джона У. Элворда в марте 1874 года и избрали Фредерика Дугласа президентом. [5] : 184 Об этой смене руководства Уолтер Линвуд Флеминг заметил: «Некоторые, ища козла отпущения, беспокоились, что цветные чиновники будут у власти, когда банк обанкротится, поскольку они были уверены, что так и будет; другие думали, что негритянская администрация восстановит доверие вкладчиков и позволит учреждению выжить до лучших времен». [10]
Банк закрылся 2 июля 1874 года, несмотря на попытку реформы. Некоторые ученые утверждают, что крах Freedman's Bank и потеря сбережений привели к недоверию ко всем банковским учреждениям на протяжении нескольких поколений среди черного сообщества. [5] : 211 [12] [13]
Сразу после краха, в июле 1874 года, были назначены три комиссара для ликвидации банка. Они обнаружили, что стоимость активов была ниже, чем было зарегистрировано в банковских книгах; ликвидные активы, наличные деньги и государственные ценные бумаги составляли менее 2% от общих обязательств банка. [14]
Многие вкладчики так и не получили свои депозиты обратно. Чтобы вернуть их, комиссары решили полагаться только на личные сберегательные книжки, а не на книги центрального банка. Вкладчикам нужно было отправить свои сберегательные книжки в Вашингтон, чтобы подать иск. Многие вкладчики, которые потеряли веру в банк, не хотели этого делать. Другие столкнулись с юридическими проблемами при доказательстве своей личности или своей связи с умершими вкладчиками. Некоторые, кто получал чеки, не обналичивали их, не понимая их назначения. [5] : 213
Выплаты производились с опозданием, оставляя вкладчиков, у которых не было денег, в затруднительном положении. Банк начал выплаты только в ноябре 1875 года. Комиссары, даже несмотря на многочисленные особые просьбы вкладчиков о небольших немедленных выплатах, поручили кассирам удерживать все деньги, даже в случаях крайней необходимости. В ответ некоторые вкладчики, которые потеряли веру в банк и находились в крайней нужде, пытались продать свои требования к банку со скидкой. Некоторые даже продавали свои сберегательные книжки владельцам магазинов в обмен на продукты и другие товары. [5] : 205
Во многих случаях к претензиям вкладчиков применялись резкие скидки. Например, в 1881 году владелец счета в отделении в Новом Орлеане погасил свой депозит в размере 352 долларов всего за 28,16 долларов. При первом объявлении о выплате только 49% имеющих право вкладчиков запросили выплату, и банковская статистика показала, что в основном это были претензии более состоятельных вкладчиков. [5] Владельцы небольших счетов получили мало или вообще не получили средств. Задержанные выплаты, а также ограниченная доля вкладчиков, получивших их, говорят о том, что в среднем вкладчики получили гораздо меньше 62% своих вкладов.
Сохранившиеся документы и бумаги из архивов банка освещают имена, местонахождение и другую важную информацию о ветеранах 7-го полка цветных войск США и их транзакциях с банком. Эти данные считаются исторически важными в изучении истории афроамериканцев. [15] Банковские записи из 480 000 имен, которые, по оценкам, являются крупнейшим хранилищем записей афроамериканцев, связанных с родословной, были проиндексированы Церковью Иисуса Христа Святых последних дней . База данных с возможностью поиска доступна как любителям, так и профессиональным генеалогам, а также исследователям. [16]