Капитал 1-го уровня является основным показателем финансовой устойчивости банка с точки зрения регулятора. [ примечание 1] Он состоит из основного капитала , [1] который в основном состоит из обыкновенных акций и раскрытых резервов (или нераспределенной прибыли ), [2] но может также включать невыкупаемые некумулятивные привилегированные акции . Базельский комитет также отметил, что банки на протяжении многих лет использовали инновационные инструменты для создания капитала 1-го уровня; они подчиняются строгим условиям и ограничены максимумом в 15% от общего капитала 1-го уровня. Эта часть капитала 1-го уровня будет постепенно отменена в ходе внедрения Базеля III .
Капитал в этом смысле связан с бухгалтерской концепцией акционерного капитала , но отличается от нее . Капитал 1-го и 2-го уровня были впервые определены в соглашении о капитале Базель I и остались по существу такими же в заменяющем его соглашении Базель II . Капитал 2-го уровня представляет собой «дополнительный капитал», такой как нераскрытые резервы, резервы переоценки, общие резервы на возможные потери по ссудам, гибридные (долг/капитал) инструменты капитала и субординированный долг .
Однако банковский регулятор каждой страны имеет определенную свободу действий в отношении того, как различные финансовые инструменты могут учитываться при расчете капитала, поскольку правовая база в разных правовых системах различается.
Теоретическая причина удержания капитала заключается в том, что он должен обеспечивать защиту от непредвиденных убытков. Это не то же самое, что ожидаемые убытки, которые покрываются резервами , резервами и прибылью текущего года . В соглашении Базель I капитал 1-го уровня составляет минимум 4% собственного капитала , но инвесторы обычно требуют коэффициент 10%. Капитал 1-го уровня должен превышать 150% от минимального требования. [ требуется цитата ]
Коэффициент капитала первого уровня — это отношение основного капитала банка к его общим активам, взвешенным по риску (RWA). Активы, взвешенные по риску, — это общая сумма всех активов банка, взвешенных по кредитному риску в соответствии с формулой, определяемой регулятором (обычно центральным банком страны ). Большинство центральных банков следуют рекомендациям Базельского комитета по банковскому надзору (BCBS) при установлении формул для весов риска активов. Активы, такие как наличные деньги и валюта , обычно имеют нулевой вес риска, в то время как некоторые кредиты имеют вес риска в размере 100% от их номинальной стоимости. BCBS является частью Банка международных расчетов (BIS). Согласно рекомендациям BCBS общий RWA не ограничивается кредитным риском. Он содержит компоненты для рыночного риска (обычно основанного на стоимости под риском (VAR)) и операционного риска . Правила BCBS для расчета компонентов общего RWA претерпели ряд изменений после финансового кризиса 2007–2008 гг . [3]
В качестве примера предположим, что банк с капиталом в размере $2 выдает клиенту кредит в размере $10. Предполагая, что кредит, который теперь является активом в размере $10 на балансе банка, имеет весовой коэффициент риска 90%, банк теперь имеет взвешенные по риску активы в размере $9 ($10 × 90%). Используя исходный капитал в размере $2, коэффициент Tier 1 банка рассчитывается как $2/$9 или 22%.
Существует два правила расчета и котировки коэффициента достаточности капитала первого уровня:
Привилегированные акции и неконтролирующие доли включены в коэффициент общего капитала Tier 1, но не в коэффициент общего капитала Tier 1. [4] В результате коэффициент общего капитала всегда будет меньше или равен коэффициенту общего капитала. В приведенном выше примере оба коэффициента одинаковы.
