В налоговом законодательстве США продажа в рассрочку обычно представляет собой «отчуждение имущества, при котором по крайней мере 1 платеж по кредиту должен быть получен после закрытия налогового года, в котором происходит отчуждение». [1] Термин «продажа в рассрочку» не включает, однако, «отчуждение дилером» (как определено в законе) или, в целом, продажу запасов. [2] Метод учета в рассрочку представляет собой исключение из общих принципов признания дохода, позволяя налогоплательщику отложить включение в доход сумм, которые должны быть получены от отчуждения определенных видов имущества, до получения платежа наличными или эквивалентами наличных денег. [3] Метод учета в рассрочку откладывает признание дохода по сравнению как с кассовым, так и с методом начисления. Согласно кассовому методу, налогоплательщик признает доход по его получению, включая всю сумму, уплаченную в форме оборотного векселя. [4] Преимущества метода рассрочки наиболее выражены по сравнению с методом начисления, при котором налогоплательщик должен признать доход, как только у него или нее возникло право на доход. [4]
Если налогоплательщик получает доход (например, прибыль ) от продажи в рассрочку, доход, как правило, может быть указан налогоплательщиком в соответствии с «методом рассрочки». [5] «Метод рассрочки» определяется как «метод, при котором доход, признанный за любой налоговый год [. . . ], представляет собой ту долю платежей, полученных в этом году, которую валовая прибыль [. . . ] составляет от общей цены контракта». [6] Это означает, что если, например, налогоплательщик продает недвижимость с базисом в 250 000 долларов за 1 000 000 долларов, что приводит к 75% общей прибыли, то налогоплательщик должен заявить 75% от общей суммы основных платежей, полученных в течение налогового года, в качестве валового дохода. Проценты по векселю включаются налогоплательщиком в валовой доход в соответствии с обычным методом учета налогоплательщика. [7]
Ничто в языке регулирующего закона (раздел 453 Налогового кодекса) не требует использования метода рассрочки, если отчуждение приводит к убыткам. Если налогоплательщик отчуждает имущество в рассрочку, он или она сообщает о части прибыли в момент получения каждого платежа по рассрочке. Доход от продажи в рассрочку, как правило, указывается в форме IRS 6252, Доход от продажи в рассрочку, который должен быть включен в федеральную налоговую декларацию налогоплательщика за каждый год, в котором получен платеж.
Налогоплательщики могут отказаться от метода рассрочки и сообщить о всей прибыли в год отчуждения, даже если по крайней мере один платеж не будет получен к концу этого года [8], сделав выбор в своевременно поданной декларации о подоходном налоге за налоговый год, в котором происходит отчуждение. [9]
Важно отметить, что «контрактная цена» не обязательно означает сумму в долларах, согласованную в контракте. Вместо этого, Положение Казначейства Sec. 15A.453-1(b)(2)(iii) определяет контрактную цену как «общую контрактную цену, равную продажной цене, уменьшенной на ту часть любой квалификационной задолженности... принятой или взятой на себя покупателем, которая не превышает базис продавца в имуществе (скорректированном для продаж в рассрочку в налоговые годы, заканчивающиеся после 19 октября 1980 года, чтобы отразить комиссионные и другие расходы на продажу, как предусмотрено в пункте (b)(2)(v) настоящего раздела)». Квалификационная задолженность далее определяется как «ипотека или другая задолженность, обременяющая имущество, и задолженность, не обеспеченная имуществом, но понесенная или принятая покупателем в связи с приобретением, удержанием или эксплуатацией имущества в ходе обычной деятельности или инвестирования покупателя». Квалифицируемая задолженность специально исключает любые долги, которые связаны с отчуждением имущества, такие как судебные издержки, понесенные во время продажи, или долги, которые функционально не связаны с владением налогоплательщиком имуществом. [10] Этот метод расчета цены договора позволяет методу рассрочки более точно учитывать базу налогоплательщика в имуществе.
Одной из основных причин, по которой продавцы отказываются от метода рассрочки, является жесткое отношение к непредвиденным обстоятельствам в правилах, сопровождающих IRC 453. Условные платежи распространены в некоторых типах продаж в рассрочку, где, например, платежи основаны на фактической, а не ожидаемой прибыльности проданного товара (обычно некоторый процент от будущей прибыли). Если контракт предусматривает условные платежи, правила признают три возможности.
Во-первых, условные платежи могут быть обусловлены заявленной максимальной ценой продажи, например, «5% от будущей прибыли до максимума в $1 000 000». В этом случае правила требуют, чтобы продавец рассчитывал коэффициент прибыли, предполагая, что максимум будет фактически достигнут. По сравнению с ситуацией, когда максимум фактически не достигнут, это требование имеет эффект увеличения коэффициента прибыли и, таким образом, прибыли, подлежащей отчетности за каждый год, откладывая восстановление базы. Любой дефицит между фактически полученными суммами и заявленной максимальной ценой продажи приведет к невосстановленной базе, по которой никакой убыток не может быть сообщен до тех пор, пока не исчезнет право на будущие платежи.
Во-вторых, если максимальной цены продажи нет, условные платежи могут быть ограничены ограниченной продолжительностью, например, «5% от будущей прибыли в течение десяти лет». В этом случае правила требуют, чтобы база была распределена пропорционально по годам, в течение которых может быть получена оплата. База, которая не используется в одном году, переносится на следующий год. Особенно, если проданный товар теряет прибыльность в течение указанной ограниченной продолжительности, возможно, что в конце периода останется невосстановленная база, по которой убытки не могут быть сообщены до этого последнего года.
Наконец, может не быть ни максимальной цены продажи, ни конечной продолжительности. В этом случае первым шагом является рассмотрение того, имеет ли место продажа вообще; сделка может фактически быть за аренду или роялти, поскольку бенефициарное право собственности, вероятно, остается у продавца. Однако, если продажа действительно имеет место, есть две возможности. Во-первых, сделка может подпадать под действие судебной «доктрины открытой сделки» Бернета против Логана. Почти никакие продажи не подпадают под действие этой доктрины, поскольку она применима только к необычным и редким продажам, которые являются полностью спекулятивными и не поддаются оценке. Если применяется доктрина открытой сделки, налогоплательщик может полностью возместить базу до того, как отчитаться о какой-либо прибыли. Это, безусловно, лучший налоговый режим для сделки, но он, скорее всего, будет оспорен IRS и в большинстве случаев не будет поддержан.
Скорее всего, условная продажа в третьей категории будет закрытой сделкой. Это наихудший сценарий. В этом случае база распределяется пропорционально на пятнадцатилетний период, но неиспользованная база не просто переносится на следующий год; вместо этого неиспользованная база перераспределяется на остаток 15-летнего срока. Никакие убытки не могут быть сообщены до последнего года.
Во всех трех сценариях существует вероятность того, что на конце транзакции останется невозвращенная база, что приведет к потере капитала. Если, например, продавец — физическое лицо, которое выходит на пенсию за счет выручки от продажи, потеря капитала на конце будет практически бесполезной (за исключением номинальной суммы, которую можно использовать против обычного дохода).
Альтернативой является выбор метода рассрочки. В этом случае продавец сообщает фиксированные суммы (принимая во внимание первоначальную скидку на выпуск для будущих фиксированных платежей) плюс справедливую рыночную стоимость права на условные платежи. Налогоплательщик платит налог авансом в год продажи на эту общую реализованную сумму. Затем налогоплательщик имеет основание в праве на условные платежи, равное сумме, указанной как справедливая рыночная стоимость. Хорошей новостью здесь является то, что продавец получает небольшую часть доктрины открытой сделки и может полностью возместить основание в условной части продажи, прежде чем сообщать о любых дополнительных условных платежах в будущие годы. Там, где коэффициент прибыли был бы высоким в любом случае, а справедливая рыночная стоимость условных платежей низкая, налогоплательщик может испытать благоприятные последствия, фактически заплатив немного больше налога авансом и взамен получив первый урожай условных платежей без уплаты налога, одновременно устраняя риск неиспользуемой будущей потери капитала.
Независимо от того, решит ли продавец отказаться от сделки или нет, общая чистая прибыль или убыток, о которых сообщается, будут одинаковыми, но сроки и характеристики могут существенно различаться.
Если вместо векселя вознаграждение удерживается на счете условного депонирования, отчетность по рассрочке может быть доступна, если условное депонирование налагает «существенное ограничение» и организовано так, чтобы «служить добросовестным интересам покупателя». Например, если условное депонирование обеспечивает заявления и гарантии продавца, отчетность по рассрочке доступна для сообщения о платежах по мере их освобождения от условного депонирования. Напротив, если суммы освобождаются от условного депонирования просто с течением времени, отчетность по рассрочке недоступна.
Вопрос о том, подлежат ли при слиянии или поглощении отчетности по методу рассрочки эскроу, установленные для обеспечения постоянной занятости продающих акционеров, которые также являются сотрудниками управления (так называемые « золотые наручники »), в настоящее время остается нерешенным, даже если предположить, что такие суммы должным образом рассматриваются как вознаграждение за слияние, а не компенсация за занятость. С одной стороны, такие условия четко устанавливаются в интересах покупателя. С другой стороны, суммы на эскроу, по-видимому, высвобождаются с течением времени способом, который находится под контролем продавца, и поэтому можно утверждать, что эскроу не накладывает «существенных» ограничений.
Продажи в рассрочку являются ценным инструментом, помогающим продавцам отсрочить налоги. Однако, как и в случае с любым другим финансированием продавца , продавец, как правило, подвержен риску в отношении кредитоспособности покупателя или его способности управлять активом. Продавец часто может сохранять залоговое право на имущество для обеспечения оплаты обязательства по рассрочке, которое само по себе может быть подтверждено или не подтверждено векселем .
Продажа в рассрочку позволяет покупателям получить актив, такой как недвижимость, без банковского финансирования. В этом случае продавец подвергается риску дефолта покупателя и последующего изъятия/выкупа актива.
Метод продажи, называемый структурированной продажей , также известный как гарантированная продажа в рассрочку и монетизированная продажа в рассрочку , является разновидностью традиционной продажи в рассрочку и предназначен для полной защиты продавца от риска, связанного с кредитоспособностью покупателя. Специализированная продажа в рассрочку известна как трастовая продажа в рассрочку, является формой раздела 453 IRC и предлагает уникальные преимущества, которых нет у традиционной продажи в рассрочку; такие как диверсификация, ликвидность и, как правило, более длительный срок.