Бизнес -кредит — это кредит , специально предназначенный для деловых целей. [1] Как и все кредиты, он подразумевает создание долга , который будет погашен с добавлением процентов . Существует ряд различных типов бизнес-кредитов, включая банковские кредиты, мезонинное финансирование, финансирование на основе активов, финансирование счетов-фактур, микрокредиты , авансы наличными для бизнеса и кредиты наличными. [2]
Банковский кредит может быть получен в банке и может быть как обеспеченным, так и необеспеченным. Для обеспеченных кредитов банки потребуют залог , который может быть потерян, если выплаты не будут произведены. Банк, вероятно, захочет увидеть счета предприятия , баланс и бизнес-план , а также изучить кредитные истории принципалов. Однако многие малые предприятия теперь обращаются к альтернативным поставщикам финансирования , особенно в случае небольших фирм.
Кредиты от кредитных союзов также могут называться банковскими кредитами. Бизнес-кредиты от кредитных союзов получили второй по величине уровень удовлетворенности заемщиков после кредитов от небольших банков. [3]
Методы оценки бизнес-кредитов, мониторинга, управления рисками и ценообразования влияют на рост и эффективность банков и других кредиторов. Они также влияют на доступ потенциальных заемщиков к финансированию. Типы деловой финансовой информации, на которой кредиторы основывают свои решения, значительно изменились за эти годы – вместе с управлением бизнес-кредитованием в целом. [4]
Администрация малого бизнеса США (SBA) не выдает кредиты; вместо этого она гарантирует кредиты, выданные индивидуальными кредиторами. Основные программы кредитования SBA — это SBA 7(a), которая включает как стандартный, так и экспресс-вариант; Микрокредиты (до 50 000 долларов США); Кредиты 504 , которые предоставляют финансирование для основных средств, таких как недвижимость или оборудование; и Кредиты на случай стихийных бедствий. В 2016 финансовом году общий объем 7(a) составил 11 967 861 900 долларов США, а общий объем кредитов 504 составил 2 517 433 000 долларов США. [5]
Мезонинное финансирование эффективно обеспечивает задолженность компании за счет ее собственного капитала , позволяя кредитору претендовать на часть собственности бизнеса, если кредит не будет возвращен вовремя и в полном объеме. [6] Это позволяет бизнесу брать займы без предоставления другого обеспечения, но создает риск размывания доли капитала принципала в случае дефолта.
Когда-то считавшееся вариантом финансирования на крайний случай, кредитование под залог активов стало популярным выбором для малого бизнеса, которому не хватает кредитного рейтинга или послужного списка, чтобы претендовать на другие формы финансирования. [7] Проще говоря, это подразумевает заимствование под залог одного из активов компании, при этом кредитор фокусируется на качестве обеспечения, а не на кредитном рейтинге и перспективах компании. Компания может брать кредит под залог нескольких различных типов активов, включая помещения, завод, акции или дебиторскую задолженность.
В последние годы для МСП становится все сложнее получать традиционное финансирование от банков. Альтернативными вариантами являются дисконтирование счетов-фактур или факторинг, при котором компания берет в долг под залог своих непогашенных счетов-фактур с возможностью получения средств сразу после создания новых счетов-фактур. Часто возникает вопрос, какой вариант лучше для вашего бизнеса — факторинг или дисконтирование, — и ответ зависит от того, как бизнес хочет, чтобы его воспринимали клиенты. [ необходима цитата ] При факторинге финансовая компания взимает проценты по кредиту до тех пор, пока счет не будет оплачен, а также сборы, и финансовая компания берет на себя управление реестром должников и использует собственную группу контроля кредитования для обеспечения оплаты. При дисконтировании счетов-фактур бизнес сохраняет контроль над собственным реестром и самостоятельно отслеживает долги.
Меньшие кредиты, обычно на сумму кредита в 100 000 долларов США или меньше, называются « микрокредитами ». Банки менее склонны выдавать такие кредиты, чем альтернативные кредиторы. Когда они это делают, решение обычно основывается на личном кредитном рейтинге бизнеса и/или кредитном рейтинге бизнеса. [8]
Число онлайн-кредиторов, предлагающих кредиты малому бизнесу, возросло. Онлайн-альтернативные кредиторы выдали кредиты малому бизнесу на сумму около 12 миллиардов долларов в 2014 году, при этом необеспеченные потребительские кредиты составили 7 миллиардов долларов, а кредиты малому бизнесу — около 5 миллиардов долларов. [8] Небанковские кредиторы, выдающие кредиты малому бизнесу, ежегодно удваивают остаток непогашенного портфеля с 2000 года. [9] Некоторые онлайн-кредиторы выдают кредиты из собственного капитала. Другие могут использовать модель «рынка», в которой они сопоставляют заемщиков с кредитными продуктами от различных кредиторов. Популярные кредитные продукты для бизнеса, предлагаемые онлайн-кредиторами, включают: срочные кредиты, кредитные линии и авансовые платежи торговцам . Другие используют краудфандинговые платформы, которые позволяют предприятиям привлекать капитал из самых разных источников. Эта модель выросла и будет продолжать расти благодаря быстрому процессу и минимальному количеству требуемой документации.
Бизнес-кредиты могут быть как обеспеченными, так и необеспеченными. При обеспеченном кредите заемщик закладывает актив (такой как завод, оборудование, акции или транспортные средства) в счет погашения долга. Если долг не погашен, кредитор может потребовать обеспеченный актив. Необеспеченные кредиты не имеют обеспечения, хотя кредитор будет иметь общее требование к активам заемщика, если погашение не будет произведено. Если заемщик станет банкротом , необеспеченные кредиторы, как правило, реализуют меньшую долю своих требований, чем обеспеченные кредиторы. Как следствие, обеспеченные кредиты, как правило, привлекают более низкую процентную ставку.
Кредиторы, выдающие бизнес-кредиты, часто используют подачу UCC, чтобы предупредить других кредиторов об их обеспечительных правах на имущество бизнеса. Подача UCC может быть подана против определенных активов, или общая подача UCC обеспечивает права на все имущество. Подача UCC может повлиять на кредитный рейтинг бизнеса и может затруднить получение последующего финансирования. Подача UCC стала менее распространенной в альтернативном финансировании. Большинство кредиторов подадут UCC против бизнеса только в случае дефолта. [ необходима цитата ]
Многие кредиторы требуют, чтобы принципалы с 20% или более собственности в бизнесе предоставили личную гарантию. Личная гарантия позволяет кредитору попытаться взыскать долг из личных активов поручителей. Кредиторы малого бизнеса могут отказаться от требования личной гарантии, если у бизнеса высокие кредитные рейтинги и доход. [ необходима цитата ] В мае 2016 года изменения в правиле кредитования предприятий-членов, внесенные Национальным советом по управлению кредитными союзами, еще больше улучшили эти кредиты, предоставив кредитным союзам дискреционные полномочия в получении личной гарантии от заемщика. [10]