Массачусетская компания взаимного страхования жизни , также известная как MassMutual , является компанией по страхованию жизни в Спрингфилде, штат Массачусетс .
MassMutual предоставляет такие финансовые продукты, как страхование жизни , страхование доходов по инвалидности , страхование на случай длительного ухода и аннуитеты. Основным филиалом компании является Barings LLC .
MassMutual занимает 100-е место в списке крупнейших корпораций США Fortune 500 за 2022 год по совокупному доходу. [3] Выручка компании составляет $10,7 млрд, а активы под управлением — $312 млрд (по состоянию на 2022 год). [4] [5] В компании работает более 7000 человек в США и в общей сложности 10 614 человек по всему миру. [6]
Массачусетская компания взаимного страхования жизни (MassMutual) начала свою деятельность 15 мая 1851 года в Спрингфилде, штат Массачусетс . Ее основал Джордж Райс , подписавшийся на гарантийный капитал в размере 100 000 долларов. [7] [8] Как страховой агент, который продавал полисы Коннектикутской компании взаимного страхования жизни в Хартфорде, штат Коннектикут, Райс хотел открыть собственную компанию в соседнем Массачусетсе. Подобно Connecticut Mutual, это новое предприятие превратилось в совместную компанию . [9]
Популярность взаимных компаний в страховой отрасли значительно выросла с 1843 года до создания MassMutual. Примерно дюжина конкурирующих взаимных компаний, в том числе Компания взаимного страхования жизни Нью-Йорка (1842 г.), Компания взаимного страхования жизни Нью-Джерси (1845 г.) и Компания взаимного страхования жизни Коннектикута (1846 г.), добились многообещающего успеха, поскольку минимальный объем оборотного капитала был необходимые для работы. [10]
Однако путь MassMutual пошел другим путем, когда в 1851 году закон штата Массачусетс потребовал от всех страховых компаний провести первоначальную подписку на акции на сумму 100 000 долларов. [11] Райс выполнил это требование, наняв 31 инвестора для покупки акций его компании в целях выполнения обязательной подписки. После того, как компания начала свою деятельность и накопила достаточные резервы для удовлетворения нормативных требований, 31 акционер получил выплаты в 1867 году, акции были выкуплены, и MassMutual стала функционировать как взаимная компания. [12]
Первым президентом MassMutual был Калеб Райс , назначенный в 1851 году. [13] Двоюродный брат основателя Джорджа Райса, Калеб Райс занимал пост президента MassMutual в течение 22 лет, что сделало его президентом MassMutual дольше всех в истории компании. [14] Как бывший юрист и шериф округа Хэмпден, штат Массачусетс , Райс работала в Палате представителей Массачусетса в течение пяти лет, а затем была избрана первым мэром Спрингфилда, штат Массачусетс, с 1852 по 1853 год.
MassMutual начала продавать полисы домовладельцам и работникам по всей Новой Англии . По мере роста экспансии на запад, вызванной волнением, вызванным Калифорнийской золотой лихорадкой (1848–1855 гг.) – Линия Диксона . В течение следующих нескольких десятилетий расширение MassMutual продолжало отражать расширение Соединенных Штатов. К моменту основания MassMutual было построено 9 000 миль (14 000 км) действующих железнодорожных линий , что дало MassMutual возможность открыть представительства в Нью-Йорке , Кливленде , Чикаго и Детройте к 1855 году. MassMutual достигла Западного побережья в 1868 году и открыл офис в Сан-Франциско до завершения строительства Трансконтинентальной железной дороги в 1869 году .
К концу 1850-х годов продажи полисов страхования жизни во всей отрасли начали существенно расти. К 1862 году продажи достигли 200 миллионов долларов, а к концу Гражданской войны утроились и составили чуть менее 600 миллионов долларов. [15] Расширение на запад и усиление маркетинговых усилий страховой отрасли во многом способствовали этому росту. [16]
Еще одним усилием, которое способствовало увеличению продаж полисов страхования жизни, стало принятие Законодательным собранием штата Массачусетс в 1861 году закона о неконфискации. [17] Закон запрещал компаниям аннулировать полисы, даже если страховые взносы не были получены от держателей полисов, и заявил, что полисы будут преобразованы в бессрочные полисы, и компании должны будут выплачивать любые претензии в связи со смертью, произошедшие в течение этого срока. По мере того как индустрия продолжала расти, росла и MassMutual, и к 1873 году – спустя чуть более 20 лет с тех пор, как 2 августа 1851 года был выпущен первый полис на сумму 1000 долларов – компания владела активами на сумму 4 501 909 долларов. [18]
Президентство Калеба Райса в MassMutual подошло к концу в 1873 году, когда его сменил Э. У. Бонд, который занимал эту должность 13 лет. В 1886 году Бонда сменил полковник Мартин Ван Бюрен Эджерли, который начал свою карьеру в MassMutual в 1859 году. [19] [20] Он был первым крупным примером тенденции MassMutual смотреть изнутри, чтобы продвигать и укреплять внутреннее лидерство.
Эджерли курировал рост MassMutual почти десять лет. Джон Холл заменил г-на Эджерли в марте 1895 года и помог активам MassMutual превысить 50 миллионов долларов. [21] В 1901 году MassMutual начала предлагать полисы, доходы от которых будут выплачиваться в течение фиксированного периода или пожизненно, по сравнению со полисами, которые подлежали выплате только единовременными выплатами в случае смерти или погашения. [22] Перед смертью г-на Холла 3 сентября 1908 года он руководил MassMutual в конце 19 века, особенно во время многочисленных деловых скандалов начала 20 века. [23] [24]
Расследование Комитета Армстронга 1906 года, проведенное в 1905 году, выявило сомнительную финансовую практику нескольких нью-йоркских компаний по страхованию жизни. Хотя MassMutual не являлся конкретной целью, расследование потребовало от страховых компаний ежегодно распределять дивиденды, ограничивать размер агентских комиссий и регулировать характер своих инвестиций. [25] Политика также должна была заявить это положение при создании. [26]
По итогам расследования Армстронга все полисы MassMutual, выпущенные после 1 октября 1907 года, имели ценность в соответствии с Таблицей смертности в США и процентной ставкой 3%. [27] MassMutual также начала предлагать новые услуги и политику для привлечения клиентов. В 1914 году компания ввела освобождение от страховых взносов в случае инвалидности и разработала политику с положениями, обеспечивающими доход в случае инвалидности в 1918 году. [28]
Несмотря на неблагоприятные последствия эпидемии гриппа в 1918 году, MassMutual продолжала стабильно расти. В компании работало 400 сотрудников головного офиса, поскольку в 1924 году сумма действующей страховки превысила 1 миллиард долларов. [29]
Однако MassMutual начала ощущать прямые последствия краха фондового рынка в 1929 году. Поскольку за считанные дни экономика упала на 22%, а 30% рабочей силы страны столкнулись с безработицей, количество заявлений о смерти и политических ошибок резко возросло из-за необычное количество самоубийств и общие экономические трудности. [30] MassMutual стала последней надеждой для людей, нуждающихся в финансовой помощи, поскольку Великая депрессия охватила Соединенные Штаты – и весь мир – в 1929–1932 годах. [31] В то время как Великая депрессия стала экономическим кризисом для страны, MassMutual смогла разработать новые продукты и услуги. MassMutual представила свою первую политику семейного дохода в 1930 году. Восемь лет спустя фирма выпустила свою первую политику пенсионного траста в 1938 году. [32]
Когда в 1939 году Великая депрессия в Соединенных Штатах закончилась, начало Второй мировой войны стимулировало промышленный и экономический прогресс страны, а также спрос на рабочую силу и страхование. Бывший актуарий Александр Маклин начал свое президентство в MassMutual в 1945 году .
Когда Соединенные Штаты стали активно участвовать во Второй мировой войне и безработица значительно снизилась, Маклин курировал разработку страховых продуктов и услуг для рабочих. Война предъявляла высокие производственные требования к промышленной рабочей силе страны . Поскольку рабочие места быстро создавались, а профсоюзы укреплялись, MassMutual вышла на рынок группы в 1946 году, предлагая политику и управляя пенсиями. Первым продуктом группы стал пенсионный и страховой полис для Brown-Forman Distillers – компании из Кентукки, производившей виски Jack Daniel's . [34]
MassMutual поддерживала внутреннее развитие, поскольку послевоенная экономика процветала за счет децентрализации операций через полевых агентов. Штат головного офиса компании, состоящий из 1350 сотрудников, обслуживает клиентскую базу, насчитывающую более 700 000 клиентов. [35] Генеральные и районные агентства MassMutual способствовали росту компании: активы составили 1,4 миллиарда долларов, при этом к 1951 году действовала страховка на 3 миллиарда долларов. [36] Кроме того, MassMutual учредила программу обучения для полевых агентов и призвала своих работников пройти Обозначение андеррайтера Chartered Life Американского колледжа . Общий объем действующего страхования жизни увеличился вдвое с 2,7 млрд долларов до 5,4 млрд долларов в период с 1948 по 1957 год. [37]
Джеймс Р. Мартин был назначен президентом в 1968 году. [38] Мартин привел MassMutual к инвестированию в различные проекты, в том числе 75 миллионов долларов, вложенных в офис в Спрингфилде, штат Массачусетс, для поддержки усилий по возрождению городского развития в Спрингфилде. [39]
MassMutual начала предлагать гибкий график для сотрудников в 1968 году. [40] В то время как MassMutual сосредоточилась на страховании жизни , владельцы полисов начали вкладывать деньги в фонды денежного рынка . В ответ MassMutual в конце 1970-х годов сформировал собственный денежный рынок. [41]
Уильям Кларк, занявший пост президента MassMutual в 1980 году, реорганизовал компанию, изменив инвестиционную политику и представив несколько новых продуктов, включая универсальные полисы жизни в 1981 году. [42] [43]
MML Investors Services была основана в 1981 году и предлагала взаимные фонды и другие нестраховые продукты. [44] Затем в 1983 году MassMutual была реорганизована в четыре подразделения: индивидуальные продукты, групповая жизнь и здоровье, групповые пенсии и инвестиции. [45] Групповые пенсии стали особенно важными в 1980-х годах после того, как в сентябре 1974 года был принят Закон о пенсионном обеспечении сотрудников, который начал контролироваться федеральным законодательством. [46]
В дополнение к универсальному страхованию жизни, введенному в 1981 году, групповое пенсионное подразделение MassMutual в том же году было преобразовано в подразделение. [47] К началу 1984 года экономика США восстановилась, и страна вступила в один из самых длительных периодов устойчивого экономического роста со времен Второй мировой войны . [48] Активы группового пенсионного подразделения достигли 5 миллиардов долларов, что сделало MassMutual одним из крупнейших менеджеров в Соединенных Штатах. [49] [50]
В 1985 году группа управления инвестициями выпустила сертификаты сквозной коммерческой ипотеки на сумму 693 миллиона долларов – это крупнейший выпуск коммерческих кредитов на сегодняшний день. Активы составляли 15,7 миллиарда долларов и выросли до 25,1 миллиарда долларов к 1989 году . MassMutual по-прежнему считалась страховой компанией.
1990-е годы открыли новые возможности для развития бизнеса, брендинга и приобретения. К этому времени MassMutual позиционировалась как 12-я по величине страховая компания в США по совокупным активам. [53]
MassMutual продолжала усилия по диверсификации до 1996 года, создав Antares Leveraged Capital Corporation — подразделение коммерческого финансирования, предоставляющее кредитные услуги. [61] К этому времени активы MassMutual превысили 100 миллиардов долларов. [62]
В 1998 году MassMutual сообщила о рекордной чистой прибыли: 37% чистой прибыли по сравнению с предыдущим годом — 359,2 миллиона долларов. По мере увеличения прибыли в 1999 году компания объявила о новом маркетинговом названии — MassMutual Financial Group. [63] Это была попытка укрепить бренд как диверсифицированной компании, предоставляющей финансовые услуги. Будучи председателем и генеральным директором, Роберт Коннелл предвидел важность предложения новых продуктов и услуг. [64] В период с 1999 по 2001 год MassMutual и ее отечественные страховые дочерние компании запустили 40 новых продуктов. К 2001 году почти 70% доходов приходилось на эту продукцию. [65]
Финансовый успех MassMutual продолжился и в 2000 году: общий объем продаж увеличился на 31%, а общая сумма активов под управлением выросла с 206,6 миллиардов долларов в 1999 году до 213,1 миллиардов долларов. [66]
Наряду с увеличением денежного роста, MassMutual расширилась на международном уровне. MassMutual International приобрела компанию CRC Protective Life of Hong Kong , которая была переименована в MassMutual Asia. [67] Вернувшись в Соединенные Штаты, в 2000 году была создана компания MassMutual Trust Company, предлагающая инвестиционные услуги и планирование недвижимости, в Хартфорде, штат Коннектикут . [68]
Несмотря на потерю нью- йоркского офиса OppenheimerFunds, дочерней компании MassMutual , 11 сентября 2001 года, дочерняя компания хорошо восстановилась, показав за год хорошие результаты вместе со своей материнской компанией. [69] В 2001 году активы финансовой группы MassMutual под управлением достигли 234 миллиардов долларов. [70] Прибыль MassMutual в 2005 году выросла с $753 млн до $810 млн. [71]
Под руководством генерального директора и президента Роджера Крэндалла продажи страхования жизни MassMutual выросли на 28% за первые шесть месяцев 2010 года. [72]
В 2012 году MassMutual согласилась приобрести бизнес The Hartford's Retirement Plans, в конечном итоге приобретя его 1 января 2013 года. Это приобретение основывалось на рекордном росте пенсионного бизнеса MassMutual, добавило дополнительные рынки и возможности распределения, а также почти удвоило количество участников пенсионных планов, которые обслуживала MassMutual. [73]
Агентство страхования жизни Haven, LLC было создано как дочерняя компания MassMutual в 2015 году с офисами в Нью-Йорке. [74] Haven Life продает исключительно срочные полисы жизни. [75]
В июле 2020 года базирующаяся в Денвере компания Empower Retirement , принадлежащая Канаде, объявила о покупке бизнеса пенсионных планов MassMutual за 4,4 миллиарда долларов плюс выплата на случай непредвиденных обстоятельств. [76]
В апреле 2022 года компания Fidelity Investments из Массачусетса объявила, что станет поставщиком услуг по ведению учета в рамках корпоративного плана 401K MassMutual. [77]
В общей сложности 11 593 сотрудника составляют глобальную рабочую силу компании. [78] По состоянию на 2016 год компания MassMutual Life Insurance занимает 76-е место в рейтинге Fortune 500 по сравнению с 94-м местом в 2015 году. [79] По состоянию на 2022 год компания MassMutual Life Insurance занимает 100-е место в списке Fortune 500. [80]
MassMutual владеет Tremont Capital Management , фондом , который вливал деньги инвесторов в финансовую пирамиду Бернарда Мэдоффа и в конечном итоге потерял 3,3 миллиарда долларов в результате скандала . [81] Ирвинг Пикард , получатель, который возвращает деньги по схеме Понци, получил от Тремонта компенсацию на сумму более одного миллиарда долларов. [82]
{{cite book}}
: |work=
игнорируется ( помощь )