Вторичный рынок (товары)

Рынок запасных частей, модернизации и обслуживания оригинального оборудования

В экономической литературе термин « вторичный рынок » относится к вторичному рынку товаров и услуг, которые 1) являются дополнительными или 2) связаны с товарами первичного рынка ( исходное оборудование ). ^{[1] [2] [3]} Во многих отраслях промышленности первичный рынок состоит из товаров длительного пользования , тогда как вторичный рынок состоит из потребительских или недолговечных товаров или услуг. ^[4]

Соответственно, «товары вторичного рынка» в основном включают в себя продукты и услуги по замене деталей, обновлению, обслуживанию и улучшению использования оригинального оборудования. ^{[3] [5]} Примерами товаров длительного пользования и связанных с ними товаров и услуг вторичного рынка являются: держатели для бритвенных ручек и одноразовые бритвенные лезвия, предназначенные для установки в эти ручки; компьютерные принтеры и соответствующие картриджи для принтеров; а также новые автомобили и дополнительные обновления, которые могут быть установлены после покупки автомобиля, такие как автомобильные стереосистемы или противотуманные фары .

Элементы

Существует два основных элемента вторичного рынка: установленная база и эффект блокировки . ^{[6] [7] [8]}

Установленная база

Определенный уровень установленной базы клиентов оригинального оборудования необходим для достаточного спроса на продукцию вторичного рынка. ^[9]

Таким образом, значительная установленная база обычно делает вторичный рынок прибыльным, поскольку устоявшаяся установленная база, скорее всего, будет потреблять продукцию вторичного рынка неоднократно в течение срока службы их товаров длительного пользования. ^[6]

Эффект блокировки (также известный как оппортунизм установленной базы)

Эффект блокировки или оппортунизм установленной базы относится к ситуации, когда клиенты могут потреблять только товары вторичного рынка, произведенные производителем оригинального оборудования.

Причиной может быть:

1. Совместимость между первичными и вторичными товарами, требующая затрат на переключение оригинального оборудования
2. договорные средства, которые налагают штраф
3. предоставление стимулов для использования определенных первичных и вторичных продуктов

Эти два основных фактора, установленная база и эффект привязки, делают вторичный рынок менее волатильным по сравнению с первичным рынком и, следовательно, более прибыльным. ^{[6] [7]}

Стратегия

Наиболее известная модель стратегии вторичного рынка — это «бизнес-модель бритв и лезвий Gillette», также известная как « маркетинг бесплатных товаров » ^[6], при которой продукт в значительной степени уценивается или даже предоставляется бесплатно в качестве убыточного товара с целью увеличения продаж его дополнительных товаров . ^{[9] [10]}

В примере с бритвой и лезвиями компания может продавать ручку бритвы (в которую можно вставить лезвия) недорого, с целью заставить клиентов купить лезвия для установки в ручку. В случае с принтерами и картриджами компания может продавать принтер недорого, так что клиенты будут покупать новые картриджи для принтера и/или чернила.

Часто товары длительного пользования предлагаются по низкой цене (или даже ниже предельной себестоимости ) для того, чтобы привлечь новых клиентов в условиях конкурентных первичных рынков, а потери на первичном рынке будут компенсированы прибылью от расходных материалов на вторичном рынке. ^{[9] [10]} В этом случае устоявшаяся установленная база имеет важное значение для обеспечения устойчивой деловой практики. ^[9]

Связывание или объединение продукции вторичного рынка с оригинальным оборудованием также может быть стратегиями для вторичного рынка. ^{[10] [11]}

Примеры

• Струйные принтеры и картриджи с тонером являются известными примерами оригинального оборудования и их вторичной продукции. Многие производители струйных принтеров используют технологию, которая делает их принтеры совместимыми только с картриджами для принтеров, которые они также производят, чтобы увеличить прибыль от вторичной продукции. ^{[12] [a]}
• Многие операторы мобильной связи предлагают контракты, по которым потребители могут получить мобильный телефон по более низкой цене или даже бесплатно в обмен на долгосрочный контракт на сетевое обслуживание. ^{[6] [b]}
• Некоторые автомобили могли быть отремонтированы только специально обученными инженерами компании, производящей эти автомобили. ^{[6] [c]}

Монополизация

После решения Верховного суда США от 1992 года по делу Eastman Kodak Company против Image Technical Service появилось значительное количество экономической литературы, посвященной монополизации вторичного рынка . ^{[1] [5] [7]} Ключевым вопросом дебатов является то, наносит ли монополизация вторичного рынка вред потребителям и общественному благосостоянию. ^{[1] [4]}

Чикагская школа

Экономисты Чикагской школы и сторонники этого подхода утверждают, что монополизация вторичного рынка не будет вредной по следующим причинам: ^{[7] [13]}

1. Первичный рынок и вторичный рынок следует рассматривать как единый совместный рынок, поскольку они в значительной степени связаны; если только и первичный, и вторичный рынок не монополизированы, монополизация любого из них не окажет антиконкурентного воздействия.
2. Потребители рациональны и дальновидны. Они могут точно рассчитать стоимость всего жизненного цикла продукта, включая стоимость оригинального оборудования и послепродажного обслуживания; поставщик не может устанавливать сверхконкурентные цены на послепродажном обслуживании или
3. Даже если поставщик способен устанавливать сверхконкурентные цены на вторичном рынке, эту прибыль следует направить на снижение цены на оригинальное оборудование с целью привлечения потребителей на своем первичном рынке.

Кроме того, чикагская школа утверждает, что монополизация вторичного рынка позволяет производителям инвестировать в повышение качества своего оригинального оборудования; потребители могут получить выгоду от качественных первичных товаров по более низкой цене, и общая экономическая эффективность, таким образом, возрастает. ^{[2] [3]}

Пост-чикагская школа

В отличие от Чикагской школы, постчикагская школа утверждает, что монополизация на вторичном рынке может нанести ущерб благосостоянию потребителей по следующим причинам: ^{[7] [8]}

1. Прибыль от роста цен на монополизированном вторичном рынке, как правило, перевешивает потери от снижения новых продаж на первичном рынке; эксплуатация установленной базы может быть более прибыльной, чем конкуренция на первичном рынке
2. Более того, высокие издержки переключения основных товаров ухудшают эффект блокировки; у монополистов больше стимулов эксплуатировать заблокированных клиентов с помощью сверхконкурентного ценообразования.
3. Клиенты не всегда дальновидны, но близоруки; они в первую очередь обращают внимание на первоначальные затраты на оригинальное оборудование, что позволяет производителям эксплуатировать их за счет сверхконкурентных цен на вторичном рынке.

Кроме того, экономисты постчикагской школы утверждают, что первичный рынок, на котором инвестиционные затраты на оригинальное оборудование в значительной степени субсидируются прибылью от монополизированного вторичного рынка, как правило, является антиконкурентным, поскольку выход на рынок будет затруднен без установленной базы. ^[1]

Консенсус

Хотя экономисты Чикагской школы предполагают, что теоретически потребители дальновидны и рациональны, результаты ряда эмпирических экономических исследований утверждают, что потребители во многих случаях крайне близоруки по отношению к сложным выборам. Таким образом, теперь существует консенсус, что монополизация вторичного рынка несет потенциальный вред, даже когда потребители полностью информированы о расходах на весь жизненный цикл на конкурентном первичном рынке.

Ниже приведен список факторов, делающих монополизацию вторичного рынка более пагубной. ^[7]

1. Высокая стоимость переключения оригинального оборудования (первичных товаров)
2. Отсутствие полных контрактов (неясно)
3. Большое количество неинформированных клиентов (эксплуатируемая установленная база)
4. Низкое качество информации (достоверность)
5. Большой рынок запчастей (большая установленная база)
6. Высокая доля постоянных клиентов по сравнению с новыми клиентами (также большая установленная база)
7. Слабая конкуренция на первичном рынке (легко максимизировать прибыль)
8. Высокая ставка дисконтирования (стимул использовать существующую базу для компенсации потерь от скидки на основные товары)

Смотрите также

• Дополнительный товар
• Долговечный товар

Примечания

1. Рынок струйных принтеров = рынок основных товаров (конкурентный) / рынок картриджей для принтеров = вторичный рынок (монополизированный) за счет эффекта технологической блокировки
2. Мобильные телефоны = основные товары / рынок сетевых операторов = вторичный рынок (конкурентный), но монополизированный долгосрочным контрактным эффектом блокировки
3. Автомобильный рынок = рынок основных товаров (конкурентный) / послепродажное обслуживание = вторичный рынок (монополизированный) из-за уникальной экспертизы производителя вызывает эффект блокировки

Ссылки

1. Vootman, John J (1993). "сдерживание монополизации вторичного рынка". J. Legis .
2. Waldman, Michael (2003-01-01). «Теория товаров длительного пользования для рынков реального мира». Журнал экономических перспектив . 17 (1): 131–154. doi : 10.1257/089533003321164985 . JSTOR  3216843.
3. Carlton, Dennis W.; Waldman, Michael (2010-04-01). «Конкуренция, монополия и вторичный рынок». Журнал права, экономики и организации . 26 (1): 54–91. doi : 10.1093/jleo/ewp006. hdl : 10419/262566 . ISSN  8756-6222. S2CID  12821661.
4. Cabral, Luis MB (01.04.2008). «Мощность вторичного рынка и конкуренция на основном рынке». Рочестер, Нью-Йорк. SSRN  1281912. {{cite journal}}: Цитировать журнал требует |journal=( помощь )
5. Blume, Lawrence E; Durlauf, Steven N, ред. (2012). «Рынки товаров длительного пользования и вторичные рынки». Новый экономический словарь Palgrave, версия 2012 г. doi : 10.1057/9781137336583. ISBN 9781137336583.
6. "Разработка стратегии вторичного рынка". forio.com . Получено 2015-11-05 .
7. Коппи, Лоренцо (2007). «Монополизация вторичного рынка: возникающий консенсус в экономике». Антимонопольный бюллетень . 52 (1): 53. doi :10.1177/0003603X0705200104. S2CID  168924514.
8. Kattan, Joseph (1993-07-01). «Рыночная власть при наличии установленной базы». Журнал антимонопольного права . 62 (1): 1–21. JSTOR  40843233.
9. Джинхёк, Ли; Чжэок, Пак (2014-01-01). «ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ КОМПЛЕМЕНТАРНЫХ ТОВАРОВ КАК НЕЯВНОЕ ФИНАНСОВОЕ СОГЛАШЕНИЕ». Журнал экономики Хитоцубаши . 55 (2): 207–228.
10. «Почему власть послепродажного обслуживания может быть плохой для фирм - Институт стратегии, технологий и организации (ISTO) - LMU München» . www.isto.bwl.uni-muenchen.de (на немецком языке) . Проверено 5 ноября 2015 г.^{[ постоянная мертвая ссылка ]}
11. Экономидес, Николас (17 октября 2014 г.). «Объединение и связывание». Рочестер, Нью-Йорк. SSRN  2511508. {{cite journal}}: Цитировать журнал требует |journal=( помощь )
12. "Вторичный рынок струйных принтеров: экономический анализ". ResearchGate . Получено 2015-11-05 .
13. Телсер, LG (1979-04-01). «Теория монополии на взаимодополняющие товары». Журнал бизнеса . 52 (2): 211–230. doi :10.1086/296044. JSTOR  2352194.