Международный идентификационный номер ценных бумаг ( ISIN ) — это код, который однозначно идентифицирует ценную бумагу в глобальном масштабе для целей упрощения клиринга , отчетности и расчетов по сделкам. Его структура определена в ISO 6166. Код ISIN — это 12-значный буквенно-цифровой код, который служит для единообразной идентификации ценной бумаги путем нормализации назначенного национального номера, если таковой существует, при торговле и расчетах .
Коды ISIN впервые были использованы в 1981 году, но не получили широкого признания до 1989 года, когда страны G30 рекомендовали их принятие. [1] Год спустя код ISIN был одобрен ISO в стандарте ISO 6166.
Первоначально информация распространялась через CD-ROM , а затем ее заменило распространение через Интернет. [ необходима цитата ]
ISIN постепенно набирали популярность во всем мире и стали самым популярным глобальным идентификатором ценных бумаг. Торговые, клиринговые и расчетные системы во многих странах приняли ISIN в качестве вторичной меры идентификации ценных бумаг. Некоторые страны, в основном в Европе, перешли на использование ISIN в качестве основного средства идентификации ценных бумаг. Европейские нормативные акты, такие как Директива Solvency II 2009, все чаще требуют сообщать ISIN. [2]
В 2004 году Европейский союз ввел обязательное использование идентификаторов инструментов в некоторых своих нормативных отчетах, при этом ISIN был одним из допустимых идентификаторов. [3]
ISO 6166 (или ISO6166:2021 в редакции 2021 года [4] ) определяет структуру международного идентификационного номера ценных бумаг (ISIN). ISIN однозначно идентифицирует взаимозаменяемую ценную бумагу .
Ценные бумаги, с которыми можно использовать ISIN:
ISIN-коды состоят из двух буквенных символов, которые представляют собой код ISO 3166-1 alpha-2 для страны-эмитента, девяти буквенно-цифровых символов ( Национальный идентификационный номер ценных бумаг , или NSIN, который идентифицирует ценную бумагу, дополненный при необходимости ведущими нулями) и одной числовой контрольной цифры . Таким образом, они всегда имеют длину 12 символов. Когда NSIN изменяется из-за корпоративных действий или по другим причинам, ISIN также изменяется.
ISIN не указывает конкретное место торговли. Обычно для этого в дополнение к ISIN необходимо указать MIC ( Market Identifier Code ) или трехбуквенный биржевой код. Валюта торговли также должна быть указана для уникальной идентификации инструмента с использованием этого метода. [ необходима цитата ]
В каждой стране есть национальное нумерующее агентство, ответственное за выпуск ISIN. Часто это национальные фондовые биржи , центральные банки , а также финансовые регуляторы или поставщики финансовых данных или клиринговые палаты и рейтинговые агентства. Глобальным руководящим органом является Ассоциация национальных нумерующих агентств (ANNA). [5]
Поскольку существующие национальные схемы нумерации, администрируемые различными национальными национальными агентствами, формируют основу для ISIN, методология присвоения не является единообразной среди агентств по всему миру. [ необходима ссылка ]
ISIN включен в услуги, продаваемые поставщиками финансовых данных и посредниками. Эмитент ценных бумаг включит ISIN в эмиссионные документы или другую документацию для целей идентификации. Эти услуги являются платными, поскольку в информацию ISIN включены дополнительные данные с добавленной стоимостью. [ оригинальное исследование? ]
В 2009 году Европейская комиссия (ЕК) обвинила Standard & Poor's в злоупотреблении своим положением при лицензировании международных идентификационных кодов ценных бумаг для ценных бумаг США , требуя от европейских финансовых компаний и поставщиков данных платить лицензионные сборы за их использование. «Такое поведение равносильно несправедливому ценообразованию», — заявила ЕК в своем заявлении о возражениях, которое закладывает основу для неблагоприятного заключения против S&P. «(Номера) необходимы для ряда операций, которые выполняют финансовые учреждения, — например, для отчетности перед властями или клиринга и расчетов, — и не могут быть заменены». [6] [7]
В 2011 году Standard and Poor's предоставила Европейской комиссии шесть обязательств [8] для исправления ситуации. Соглашение распространяется на все компании-потребители в Европейской экономической зоне . Срок их действия истек в конце 2016 года.
В приведенных ниже примерах описывается один подход к применению алгоритма Луна к двум разным кодам ISIN. Разница в двух примерах заключается в том, есть ли нечетное или четное количество цифр после преобразования букв в число. Поскольку элемент NSIN может быть любой буквенно-цифровой последовательностью (9 символов), нечетное количество букв приведет к четному количеству цифр, а четное количество букв приведет к нечетному количеству цифр. Для нечетного количества цифр используется подход из первого примера. Для четного количества цифр используется подход из второго примера. Алгоритм Луна также может применяться одинаковым образом для обоих типов или длин (попеременное умножение строки цифр на 1 и 2, начиная с конца строки), являясь более общим.
Apple, Inc .: ISIN US0378331005 , расширенный из CUSIP 037833100 Основная часть ISIN — это оригинальный CUSIP, присвоенный в 1970-х годах. Код страны «US» был добавлен спереди, а дополнительная контрольная цифра в конце. Код страны указывает страну выпуска. Контрольная цифра вычисляется с использованием алгоритма Луна .
Преобразуйте любые буквы в числа, взяв ASCII-код заглавной буквы и вычтя 55:
U = 30, S = 28. US037833100 -> 30 28 037833100
Соберите четные и нечетные символы:
3028037833100 = (3, 2, 0, 7, 3, 1, 0), (0, 8, 3, 8, 3, 0)
Умножим группу, содержащую самый правый символ (которая является ПЕРВОЙ группой), на 2:
(6, 4, 0, 14, 6, 2, 0)
Сложите отдельные цифры:
(6 + 4 + 0 + (1 + 4) + 6 + 2 + 0) + (0 + 8 + 3 + 8 + 3 + 0) = 45
Возьмем модуль 10 от суммы:
45 мод 10 = 5
Вычтите из 10:
10 − 5 = 5
Возьмите модуль 10 результата (этот последний шаг важен в случае, когда модуль суммы равен 0, так как результирующая контрольная цифра будет равна 10).
5 мод 10 = 5
Таким образом, контрольная цифра ISIN равна пяти.
TREASURY CORP VICTORIA 5 3/4% 2005-2016: ISIN AU0000XVGZA3 . Контрольная цифра вычисляется с использованием алгоритма Луна .
Преобразуйте любые буквы в числа, взяв ASCII-код заглавной буквы и вычтя 55:
А = 10, Г = 16, У = 30, В = 31, Х = 33, Z = 35. AU0000XVGZA -> 10 30 0000 33 31 16 35 10.
Соберите четные и нечетные символы:
103000003331163510 = (1, 3, 0, 0, 3, 3, 1, 3, 1), (0, 0, 0, 0, 3, 1, 6, 5, 0)
Умножим группу, содержащую самый правый символ (которая является ВТОРОЙ группой), на 2:
(0, 0, 0, 0, 6, 2, 12, 10, 0)
Сложите отдельные цифры:
(1 + 3 + 0 + 0 + 3 + 3 + 1 + 3 + 1) + (0 + 0 + 0 + 0 + 6 + 2 + (1 + 2) + (1 + 0) + 0) = 27
Возьмем модуль 10 от суммы:
27 мод 10 = 7
Вычтите из 10:
10 − 7 = 3
Возьмите модуль 10 результата (этот последний шаг важен в случае, когда модуль суммы равен 0, так как результирующая контрольная цифра будет равна 10).
3 мод 10 = 3
Таким образом, контрольная цифра ISIN равна трем.
BAE Systems : ISIN GB0002634946 , расширенный вариант SEDOL 000263494
Основная часть — это SEDOL , дополненный спереди двумя нулями. Затем на лицевой стороне добавляется код страны «GB», а на конце — контрольная цифра, как в примере выше.
ISIN казначейской корпорации штата Виктория иллюстрирует ошибку в алгоритме контрольной цифры ISIN, которая допускает перестановку букв: Предположим, что ISIN был неправильно набран как AU0000 VX GZA3 (вместо AU0000 XV GZA3)
A = 10, G = 16, U = 30, V = 31, X = 33, Z = 35. "AU0000VXGZA" -> 10 30 00 00 31 33 16 35 10".
Соберите четные и нечетные символы:
103000003133163510 = (1, 3, 0, 0, 3, 3, 1, 3, 1), (0, 0, 0, 0, 1, 3, 6, 5, 0)
Умножим группу, содержащую самый правый символ (которая является ВТОРОЙ группой), на 2:
(0, 0, 0, 0, 2, 6, 12, 10, 0)
Сложите отдельные цифры:
(1 + 3 + 0 + 0 + 3 + 3 + 1 + 3 + 1) + (0 + 0 + 0 + 0 + 2 + 6 + (1 + 2) + (1 + 0) + 0) = 27
Возьмем модуль 10 от суммы:
27 мод 10 = 7
Вычтите из 10:
10 − 7 = 3
Возьмите модуль 10 результата (этот последний шаг важен в случае, когда модуль суммы равен 0, так как результирующая контрольная цифра будет равна 10).
3 мод 10 = 3
Таким образом, контрольная цифра ISIN по-прежнему равна трем , несмотря на то, что две буквы были переставлены местами .
Такой недостаток в отношении одной переставленной пары букв или цифр можно было бы избежать, используя две контрольные цифры вместо одной (т. е. модуль 97 вместо модуля 10, как в номерах IBAN , которые также могут смешивать буквы и цифры). Некоторые протоколы требуют передачи дополнительных контрольных цифр, добавленных к полному номеру ISIN.
{{cite web}}: Отсутствует или пусто |title=( помощь )
ISIN (P946) (см. использование )