В экономике концентрация рынка является функцией количества фирм и их соответствующих долей в общем объеме производства (альтернативно, общей мощности или общих резервов) на рынке . [1] Концентрация рынка является частью рыночной доли данного рынка, которая принадлежит небольшому числу предприятий. Чтобы определить, является ли отрасль [ 2] конкурентоспособной или нет, она используется в антимонопольном законодательстве [3] и экономическом регулировании. Когда концентрация рынка высока, это указывает на то, что на рынке доминируют несколько фирм и, вероятно, будет существовать олигополия [4] или монополистическая конкуренция . В большинстве случаев высокая концентрация рынка приводит к нежелательным последствиям, таким как снижение конкуренции и более высокие цены. [5]
Коэффициент концентрации рынка измеряет концентрацию ведущих фирм на рынке, это может быть сделано с помощью различных показателей, таких как продажи , количество занятых, активные пользователи или другие соответствующие показатели. [1] В теории и на практике концентрация рынка тесно связана с конкурентоспособностью рынка и, следовательно, важна для различных антимонопольных органов при рассмотрении предлагаемых слияний и других вопросов регулирования. [6] Концентрация рынка важна для определения рыночной власти фирмы при установлении цен и объемов.
Концентрация рынка зависит от различных сил, включая барьеры для входа и существующую конкуренцию. Коэффициенты концентрации рынка также позволяют пользователям более точно определить тип рыночной структуры, которую они наблюдают, от совершенно конкурентной до монополистической , монопольной или олигополистической рыночной структуры. [7]
Концентрация рынка связана с промышленной концентрацией, которая касается распределения производства в пределах отрасли , а не рынка. В промышленной организации концентрация рынка может использоваться как мера конкуренции , теоретически положительно связанная с нормой прибыли в отрасли, например, в работе Джо С. Бэйна . [8]
Альтернативная экономическая интерпретация заключается в том, что концентрация рынка — это критерий, который можно использовать для ранжирования различных распределений долей фирм в общем объеме производства (альтернативно, в общей мощности или общих резервах) на рынке .
Существуют различные факторы, которые влияют на концентрацию определенных рынков, в том числе: барьеры для входа (высокие начальные затраты, высокая экономия масштаба , лояльность к бренду ), размер и возраст отрасли, дифференциация продукта и текущие уровни рекламы. Существуют также факторы, специфичные для фирмы, влияющие на концентрацию рынка, в том числе: уровни исследований и разработок и требования к человеческому капиталу . [9]
Хотя меньшее количество конкурентов не всегда указывает на высокую концентрацию рынка, это может быть весомым индикатором структуры рынка и распределения власти.
После определения соответствующего рынка и фирм, посредством определения параметров продукта и географии, можно использовать различные метрики для определения концентрации рынка. Это можно количественно оценить с помощью теста SSNIP .
Простая мера концентрации рынка — вычислить 1/N, где N — количество фирм на рынке. Результат 1 будет указывать на чистую монополию и будет уменьшаться с количеством активных фирм на рынке и не увеличивать степень симметрии между ними. [ необходимо разъяснение ] Эта мера концентрации игнорирует дисперсию между акциями фирм. Эта мера практически полезна только в том случае, если выборка рыночных акций фирм считается случайной , а не определяемой присущими фирмам характеристиками.
Любой критерий, который можно использовать для сравнения или ранжирования распределений (например, распределение вероятностей , распределение частот или распределение размеров), может быть использован в качестве критерия концентрации рынка. Примерами являются стохастическое доминирование и коэффициент Джини .
Индекс Херфиндаля-Хиршмана (HHI) (наиболее часто используемый показатель концентрации рынка) — это добавленная часть внимания рынка. Он выводится путем сложения квадратов долей рынка всех участников рынка [10] . Более высокий показатель HHI указывает на более высокий уровень концентрации рынка. Уровень концентрации рынка менее 1000 обычно считается низким, а более 1500 — чрезмерным.
Где — рыночная доля фирмы i, условно выраженная в процентах, [11] а N — количество фирм на соответствующем рынке.
Если доли рынка выражены в виде десятичных дробей, HHI, равный 0, представляет совершенно конкурентную отрасль, тогда как индекс HHI, равный 1, представляет монополизированную отрасль. Независимо от того, используется ли десятичный или процентный HHI, более высокий HHI указывает на более высокую концентрацию на рынке. [12]
Раздел 1 Руководящих принципов горизонтального слияния Министерства юстиции и Федеральной торговой комиссии озаглавлен «Определение, измерение и концентрация рынка» и гласит, что индекс Херфиндаля является мерой концентрации, которую будут использовать эти Руководящие принципы. [13]
https://www.youtube.com/watch?v=jMJCLwBJYnQ
Коэффициент концентрации ( CR) является мерой того, насколько сконцентрирован рынок. [14] Он рассчитывается путем деления общей доли рынка на сумму рыночных долей крупнейших предприятий . Его можно использовать для оценки силы рынка как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. В общем, CR менее 40% и CR более 60% считаются умеренным и высоким уровнями концентрации рынка соответственно. Этот коэффициент измеряет концентрацию крупнейших фирм в форме
где N обычно находится в диапазоне от 3 до 5.
С момента введения Антимонопольного закона Шермана 1890 года , в ответ на растущие монополии и антиконкурентные фирмы в 1880-х годах, антимонопольные органы регулярно используют концентрацию рынка в качестве важного показателя для оценки потенциальных нарушений законов о конкуренции . [15] С момента принятия закона эти показатели также использовались для оценки влияния потенциальных слияний на общую рыночную конкуренцию и общее благосостояние потребителей . Первым крупным примером применения Закона Шермана к компании для предотвращения потенциального злоупотребления правами потребителей посредством чрезмерной концентрации рынка было судебное дело 1911 года Standard Oil Co. of New Jersey против Соединенных Штатов , где после определения того, что Standard Oil монополизировала нефтяную промышленность, судебным решением было разделение на 34 более мелкие компании. [16]
Современные регулирующие органы заявляют, что рост концентрации рынка может препятствовать инновациям и оказывать пагубное воздействие на общее благосостояние потребителей.
Министерство юстиции США определило, что любое слияние, которое увеличивает HHI более чем на 200, вызывает обоснованную обеспокоенность антимонопольным законодательством и благосостоянием потребителей. [17] Поэтому при рассмотрении потенциальных слияний, особенно в случаях горизонтальной интеграции , антимонопольные органы будут учитывать, стоит ли повышение эффективности потенциального снижения благосостояния потребителей за счет увеличения затрат или сокращения объемов производства. [18]
В то время как Европейская комиссия вряд ли будет оспаривать какую-либо горизонтальную интеграцию , после слияния которой HHI находится ниже 2000 (за исключением особых обстоятельств). [19]
Современные примеры использования концентрации рынка для защиты благосостояния потребителей включают:
Связь между концентрацией рынка и прибыльностью можно разделить на два аргумента: большая концентрация рынка увеличивает вероятность сговора между фирмами, что приводит к более высоким ценам. Напротив, концентрация рынка происходит в результате эффективности, полученной в ходе существования крупной фирмы, которая более прибыльна по сравнению с более мелкими фирмами и их неэффективностью . [23]
Существуют игровые теоретические модели рыночного взаимодействия (например, среди олигополистов ), которые предсказывают, что увеличение концентрации рынка приведет к более высоким ценам и более низкому благосостоянию потребителей, даже если сговор в смысле картелизации (т. е. явный сговор) отсутствует. Примерами являются олигополия Курно и олигополия Бертрана для дифференцированных продуктов . Первоначальный интерес Бэйна (1956) к концентрации рынка основывался на интуитивной связи между высокой концентрацией и сговором, что привело к выводу Бэйна о том, что фирмы на концентрированных рынках должны получать сверхконкурентную прибыль . [8] [24] Коллинз и Престон (1969) разделяли схожую с Бэйном точку зрения, сосредоточившись на снижении конкурентного влияния более мелких фирм на более крупные фирмы. [25] Демсец придерживался альтернативной точки зрения, где он обнаружил положительную связь между маржой именно крупнейших фирм в концентрированной отрасли и сговором в отношении ценообразования. [26]
Хотя теоретические модели предсказывают сильную корреляцию между концентрацией рынка и сговором, существует мало эмпирических доказательств, связывающих концентрацию рынка с уровнем сговора в отрасли. [27] В сценарии слияния некоторые исследования также показали, что асимметричная структура рынка, созданная слиянием, отрицательно повлияет на сговор, несмотря на возросшую концентрацию рынка, которая происходит после слияния. [28]
Как экономический инструмент, концентрация рынка полезна, поскольку она отражает степень конкуренции на рынке. Понимание концентрации рынка важно для фирм при принятии решения об их маркетинговой стратегии. Кроме того, эмпирические данные показывают, что существует обратная зависимость между концентрацией рынка и эффективностью, так что фирмы демонстрируют рост эффективности, когда их соответствующая рыночная концентрация уменьшается. [29] Вышеуказанные позиции Бэйна (1956), а также Коллинза и Престона (1969) поддерживают не только сговор, но и гипотезу эффективности-рентабельности: прибыль выше для более крупных фирм в пределах более концентрированного рынка, поскольку эта концентрация означает большую эффективность за счет массового производства. [30] В частности, экономия за счет масштаба была самым большим видом эффективности, которого крупные фирмы могли достичь, влияя на свои издержки, предоставляя им большую долю рынка. Однако Розенбаум (1994) заметил, что большинство исследований предполагали связь между фактической долей рынка и наблюдаемой прибыльностью, исходя из предположения, что крупные фирмы удерживают большую долю рынка из-за своей эффективности, что демонстрирует, что связь между эффективностью и долей рынка четко не определена. [23]
Последствия концентрации рынка
Высокий уровень концентрации рынка может привести к снижению конкуренции [31] и увеличению рыночной власти для доминирующих фирм. Это может привести к более высоким издержкам, более низкому качеству, меньшему количеству вариантов и меньшим инновациям. Таким образом, потребители и общество могут пострадать от высокого уровня концентрации рынка.
Шумпетер (1950) первым осознал связь между концентрацией рынка и инновациями, поскольку более концентрированный рынок будет способствовать инновациям. Он рассуждал, что фирмы с наибольшей долей рынка имеют наибольшую возможность извлечь выгоду из своих инноваций, особенно за счет инвестиций в НИОКР . [32] Это можно противопоставить позиции Эрроу (1962), что большая концентрация рынка уменьшит стимул к инновациям, поскольку фирма в пределах монополии или монополистического рынка уже достигла бы уровней прибыли, которые значительно превышают издержки. [33]
На практике существуют сложности в наблюдении прямой корреляции между концентрацией рынка и ее влиянием на. При сборе эмпирических данных также возникли вопросы о том, как измеряются инновации, контроль фирмы и разрывы между НИОКР и размером фирмы. Также отсутствовал консенсус. Например, отрицательная корреляция была установлена Коннелли и Хирши (1984), которые объяснили, что корреляция свидетельствует о снижении расходов на НИОКР олигополистическими фирмами для получения выгоды от большей монополизированной прибыли. Однако Бланделл и др. наблюдали положительную корреляцию, подсчитывая патенты, поданные фирмами. Это общее наблюдение также разделяли Агион и др. в 2005 г. [32]
Шумпетер также не смог провести различие между различными технологиями, которые способствуют инновациям, и не дал правильного определения « творческому разрушению ». Пети и Тис (2021) утверждали, что технологические возможности, переменная, которую Шумпетер и Эрроу не включали в свое время, будут включены в это определение, поскольку они позволяют новым участникам совершить «прорыв» в отрасли. [33]
Исследование, представленное Агионом и др. (2005), предложило перевернутую U-образную модель, которая представляет связь между концентрацией рынка и инновациями. Дельбоно и Ламбертини смоделировали эмпирические данные на графике и обнаружили, что модель, продемонстрированная данными, подтверждает существование U-образной связи между этими двумя переменными. [34]
Регулирование концентрации рынка
Существование экономических правил, таких как Закон о конкуренции , и антимонопольных законов, таких как Закон Шермана, обусловлено необходимостью поддержания рыночной конкуренции с целью предотвращения образования монополий. Эти законы обычно требуют от фирм сообщать о своей доле на рынке и ограничивают допустимую степень концентрации рынка. В некоторых случаях антимонопольные законы могут требовать разделения фирм или установления «брандмауэров», которые предотвращают потенциальное злоупотребление властью.
Концентрация рынка показывает степень концентрации рынка. Она используется для определения уровня промышленной конкуренции. Высокая степень концентрации рынка обычно нежелательна, поскольку может привести к снижению конкуренции и увеличению власти ведущих предприятий на рынке. Антимонопольное законодательство и другие экономические правила защищают рыночную конкуренцию и избегают монополий.
Хотя они и не так распространены, как индекс Херфиндаля-Хиршмана или коэффициент концентрации, также могут использоваться различные альтернативные показатели концентрации рынка.
(а) Индекс U (Дэвис, 1980):
(б) Индекс Линды (1976)
(c) Комплексный индекс концентрации (Horwath 1970):
(d) Индекс Розенблута (1961) (также Холл и Тайдман, 1967):
(e) Коэффициент Джини (1912)
(f) Использование показателя степени (α) кривой подгонки для распределения исходящей степени сети (Плиацидис, 2024) [39]
{{cite journal}}
: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка ){{cite journal}}
: CS1 maint: числовые имена: список авторов ( ссылка ){{cite journal}}
: CS1 maint: multiple names: authors list (link)