Deutsche Bank AG ( немецкое произношение: [ˈdɔʏtʃə ˈbaŋk ʔaːˈɡeː] ) — немецкий многонациональныйинвестиционный банк ифинансоваякомпания со штаб-квартирой воФранкфурте, Германия, акции которой котируются наФранкфуртской фондовой биржеиНью-Йоркской фондовой бирже.
Deutsche Bank был основан в 1870 году в Берлине . С 1929 по 1937 год, после слияния с Disconto-Gesellschaft , он был известен как Deutsche Bank und Disconto-Gesellschaft или DeDi-Bank. [3] : 580 Другие преобразующие приобретения включали приобретение Mendelssohn & Co. в 1938 году, Morgan Grenfell в 1990 году, Bankers Trust в 1998 году, [4] и Deutsche Postbank в 2010 году.
По состоянию на 2018 год сеть банка охватывала 58 стран с большим присутствием в Европе, Америке и Азии. [5] Он является компонентом индекса фондового рынка DAX и часто упоминается как крупнейшее немецкое банковское учреждение , при этом Deutsche Bank владеет контрольным пакетом акций DWS Group с совокупными активами в размере 2,2 триллиона евро, что составляет конкуренцию даже Sparkassen-Finanzgruppe по совокупным активам.
Deutsche Bank был признан глобальным системно значимым банком Советом по финансовой стабильности с 2011 года. [6] Он был признан значимым учреждением с момента вступления в силу Европейского банковского надзора в конце 2014 года и, как следствие, напрямую контролируется Европейским центральным банком . [7] [8]
Согласно статье в New Yorker за 2020 год , Deutsche Bank долгое время имел «ужасную» репутацию среди крупных банков, поскольку был замешан в крупных скандалах в различных областях. [6]
Deutsche Bank был основан в 1870 году в Берлине как специализированный банк для финансирования внешней торговли и продвижения немецкого экспорта. [10] Впоследствии он сыграл большую роль в развитии индустрии финансовых услуг Германии, поскольку его бизнес-модель была сосредоточена на предоставлении финансирования промышленным клиентам. [10] Устав банка был принят 22 января 1870 года, а 10 марта 1870 года прусское правительство предоставило ему банковскую лицензию. В уставе большое внимание уделялось иностранному бизнесу:
Целью компании является осуществление банковских операций всех видов, в частности, содействие и облегчение торговых отношений между Германией, другими европейскими странами и зарубежными рынками. [11]
До основания Deutsche Bank немецкие импортеры и экспортеры зависели от британских и французских банковских учреждений на мировых рынках — серьезный недостаток, поскольку немецкие векселя были почти неизвестны в международной торговле, в целом не пользовались популярностью и имели более высокую ставку дисконта, чем английские или французские векселя. [12]
Членами-основателями были: Герман Цвикер (Bankhaus Gebr. Schickler, Берлин); Антон Адельсен (Bankhaus Adelssen & Co., Берлин); Адельберт Дельбрюк (Bankhaus Delbrück, Leo & Co.); Генрих фон Хардт (Hardt & Co., Берлин, Нью-Йорк); Людвиг Бамбергер (политик, бывший председатель Bischoffsheim, Goldschmidt & Co); Виктор Фрайхерр фон Магнус (Bankhaus F. Mart Magnus); Адольф фон Рат (Bankhaus Deichmann & Co., Кельн); Густав Куттер (Bankhaus Gebrüder Sulzbach, Франкфурт); и Густав Мюллер (Württembergische Vereinsbank, Штутгарт). Первыми директорами были Вильгельм Платениус, Георг Сименс и Герман Валлих . [ необходима цитата ] Георг Сименс был сыном двоюродного брата Вернера фон Сименса . [13] Первоначально банк работал на первом этаже здания по адресу Францёзише штрассе, 21, затем в 1871 году переехал в помещение рядом с Берлинской фондовой биржей , а в 1876 год. Начало строительства огромного комплекса головного офиса на Мауэрштрассе. [9] : 3
Первые внутренние отделения банка, открытые в 1871 и 1872 годах, были открыты в Бремене [14] и Гамбурге . [15] Его первые зарубежные отделения открылись в Шанхае и Иокогаме в 1872 году, а в Лондоне в 1873 году, [9] : 2 , за которыми последовали южноамериканские отделения между 1874 и 1886 годами. [13] Открытие отделения в Лондоне, после одной неудачной и еще одной частично успешной попытки, было первостепенной необходимостью для установления кредита для немецкой торговли в том, что тогда было мировым финансовым центром. [12] Deutsche Bank также воспользовался паникой 1873 года , поглотив ряд ликвидируемых банков, включая базирующийся в Берлине Deutsche Union , который сам объединил ряд обанкротившихся банков в начале 1870-х годов. [16] : 18
Среди крупных проектов в первые годы существования банка были: Северная Тихоокеанская железная дорога в США [17] и Багдадская железная дорога (1888). [18] : 21–27 В Германии банк сыграл важную роль в финансировании размещения облигаций сталелитейной компании Krupp (1879) и вывел химическую компанию Bayer на берлинский фондовый рынок.
Вторая половина 1890-х годов ознаменовалась началом нового периода расширения Deutsche Bank. Банк заключил союзы с крупными региональными банками, что дало ему доступ в основные промышленные регионы Германии. Таким образом, он сформировал партнерские отношения на основе общности интересов с Bergisch-Märkische Bank в Эльберфельде и Schlesischer Bankverein в Бреслау , связанные с быстрорастущими промышленными экономиками Рейнской области и Силезии соответственно; [19] : 473 в конечном итоге он приобрел оба банка в 1914 и 1917 годах соответственно. [9] : 4 Совместные предприятия были симптоматичны для концентрации, которая тогда происходила в немецкой банковской отрасли. Для Deutsche Bank собственные внутренние отделения в то время все еще были редкостью; Франкфуртский филиал [20] был основан в 1886 году, а Мюнхенский филиал — в 1892 году, а дополнительные филиалы были созданы в Дрездене и Лейпциге [21] в 1901 году.
В 1889 году Deutsche Bank участвовал в создании Deutsch-Asiatische Bank в Шанхае , в 1894 году — Banca Commerciale Italiana в Милане , а в 1898 году — Banque Internationale de Bruxelles . [19] : 436
Кроме того, банк быстро осознал ценность специализированных учреждений для продвижения иностранного бизнеса. Мягкое давление со стороны Министерства иностранных дел сыграло свою роль в создании Deutsche Überseeische Bank [22] в 1886 году и приобретении доли в недавно созданном Deutsch-Asiatische Bank [23] три года спустя, но успех этих компаний показал, что их существование имело здравый коммерческий смысл. К концу 1908 года Deutsche был крупнейшим немецким акционерным банком по общему объему депозитов, с общим объемом в 489 миллионов марок, опередив Dresdner Bank (225 миллионов), Disconto-Gesellschaft (219 миллионов), Darmstädter Bank (109 миллионов) и A. Schaaffhausen'scher Bankverein (72 миллиона). [19] : 209 В то время Deutsche Bank назывался одним из четырех «D-банков» (все названия которых начинались на букву D), которые доминировали в немецком коммерческом банковском деле, наряду с Darmstädter Bank, Disconto-Gesellschaft и Dresdner Bank. [24] : 13
Во время Первой мировой войны и сразу после нее операции Deutsche Bank в Брюсселе, Лондоне, Токио и Иокогаме были экспроприированы; напротив, его деятельность в Османской империи значительно расширилась, [ необходима ссылка ] и он значительно расширил свое присутствие в Германии. [9] : 5 В 1919 году банк выкупил государственную долю в Universum Film Aktiengesellschaft ( UFA ). [26] В 1926 году банк помог в слиянии Daimler и Benz. [26] [27]
Банк объединился с Disconto-Gesellschaft в 1929 году и переименовал себя в Deutsche Bank und Disconto-Gesellschaft , иногда называемый DeDi-Bank. [28] К 1930 году Deutsche Bank & Disconto-Gesellschaft сохранял такое же доминирующее положение, как и перед Первой мировой войной, с общим объемом депозитов в 4,8 миллиарда рейхсмарок, опередив Danat-Bank (2,4 миллиарда), Dresdner Bank (2,3 миллиарда), Commerz- und Приватбанк (1,5 миллиарда), Reichs-Kredit-Gesellschaft (619 миллионов) и Berliner Handels-Gesellschaft (412 миллионов). [16] : 354
В кризисное лето 1931 года Deutsche Golddiskontbank , дочерняя компания Reichsbank , приобрела 35 процентов акций DeDi-Bank в рамках общесекторального спасения, [3] : 597 доведя общую государственную собственность банка до 38,5 процентов. Это, однако, не привело к значительному вмешательству правительства в управление компанией, в отличие от Dresdner Bank, капитал которого был почти полностью национализирован. [29] : 7
Когда Адольф Гитлер стал лидером Германии, Deutsche Bank все больше интегрировался в нацистские структуры власти и полностью реализовал нацистскую политику арианизации . В 1934 году он уволил трех своих еврейских членов правления, Оскара Вассермана , Теодора Франка и Георга Солмссена ; в 1938 году он уволил своего последнего еврейского члена наблюдательного совета. К концу 1938 года он был вовлечен в качестве посредника и кредитора по меньшей мере в 363 случаях экспроприации предприятий, принадлежащих евреям. [9] : 6 В 1938 году он под давлением приобрел контролируемый евреями немецкий банк Mendelssohn & Co. [30] [31] Тем временем нацистское правительство полностью реприватизировало Deutsche Bank в 1935–1937 годах, в основном из бюджетных соображений. [29] : 7 Его название было изменено обратно на Deutsche Bank в 1937 году. [32]
В то время как нацистская политика финансовых репрессий была в значительной степени бесполезной для внутреннего бизнеса Deutsche и других немецких коммерческих банков, ее экспансионистское поведение создало возможности, которые Deutsche Bank использовал. В 1938 году после аншлюса Гитлера Австрии , Deutsche Bank постепенно взял под свой контроль Creditanstalt -Bankverein , ведущий банк бывшей страны. 26 марта 1938 года последний был вынужден заключить «соглашение о дружбе» с Deutsche Bank, по которому последний обеспечил себе присутствие в его совете директоров. [33] Исполнительный директор Creditanstalt Луи де Ротшильд был немедленно арестован и заключен в тюрьму, лишен своей должности и имущества, затем освобожден после уплаты 21 000 000 долларов, что, как полагают, было самым большим залогом в истории для любого человека, [34] и эмигрировал в США в 1939 году после более чем одного года содержания под стражей. Позже в 1938 году Creditanstalt был совместно поглощен, без компенсации, немецким государственным холдингом VIAG , Deutsche Bank [35] и Reichsbank , которые владели соответственно 51 процентом, 25 процентами и 12 процентами его капитала. [36] : 5 [33] В апреле 1942 года Deutsche Bank увеличил свою долю собственности до 51 процента, приобретя пакет акций у VIAG. [33] Во время войны Creditanstalt расширил свою деятельность на оккупированную нацистами Чехословакию, Польшу, Югославию [37] и находящуюся в союзе с нацистами Болгарию. [36] : 5
В сентябре 1938 года, после Мюнхенского соглашения , Deutsche Bank захватил филиалы пражского Böhmische Union Bank (BUB) в Судетской области . В марте 1939 года он силой захватил контроль над самим BUB, в котором он создал контрольный пакет акций, дополненный предыдущим пакетом акций Creditanstalt. Он также забрал на себя управление Национальным банком Греции во время оккупации Греции странами Оси , однако не приобрел права собственности из-за итальянской чувствительности. [38] Через Creditanstalt-Bankverein Deutsche Bank также стал основным акционером Allgemeiner Jugoslawischer Bankverein (AJB), который был образован в 1928 году из двух бывших отделений Wiener Bankverein в Белграде и Загребе, и Landesbank für Bosnien und Herzegowina в Сараево , вместе с Société Générale de Belgique и его филиалом Banque Belge pour l'Étranger . [39] : 49 В 1940 году, после немецкого вторжения в Бельгию , Deutsche Bank под давлением выкупил бельгийскую долю и стал доминирующим акционером AJB, владея 88 процентами либо напрямую, либо через Creditanstalt. [40] : 242 Одновременно Deutsche Bank взял под контроль Landesbank в Сараево. [39] : 49 После вторжения Германии в Югославию AJB был разделен на два отдельных учреждения, соответственно Bankverein AG Belgrad в оккупированной Сербии , [39] : xiii и Bankverein für Kroatien AG в Независимом Государстве Хорватия . [40] : 331 Активы обоих этих банков были в конечном итоге конфискованы недавно созданными коммунистическими властями в октябре 1944 года, и они были впоследствии ликвидированы. [40] : 394
Во время войны Deutsche Bank предоставлял банковские услуги гестапо и через свой филиал в Катовице ссужал средства, использованные для строительства лагеря Освенцим и близлежащих объектов IG Farben . Deutsche Bank публично признал свою причастность к Освенциму в 1999 году . [41] Он также был основным участником золотых сделок нацистского режима. Между 1942 и 1944 годами Deutsche Bank приобрел 4446 кг золота у Рейхсбанка, из которых 744 кг принадлежали жертвам Холокоста . [9] : 7
В попытке примириться со своим прошлым в эпоху нацизма Deutsche Bank в 1995 году опубликовал исторический том, в котором подробно описывал свою связь с диктатурой. [42] В декабре 1999 года Deutsche Bank вместе с другими крупными немецкими компаниями внес вклад в компенсационный фонд в размере 5,2 млрд долларов США после исков, поданных выжившими в Холокосте; [43] [44] Сообщалось, что американские чиновники пригрозили заблокировать покупку Deutsche Bank Bankers Trust за 10 млрд долларов США, если он не внесет вклад в фонд. [45]
После поражения Германии во Второй мировой войне , в 1948 году власти союзников приказали разделить Deutsche Bank на региональные банки. [46] Эти региональные банки позднее были объединены в три крупных банка в 1952 году: Norddeutsche Bank AG; Süddeutsche Bank AG; и Rheinisch-Westfälische Bank AG. [46] В 1957 году эти три банка объединились, образовав Deutsche Bank AG со штаб-квартирой во Франкфурте. [46]
В 1959 году банк вошел в розничный банкинг, представив небольшие личные кредиты. В 1970-х годах банк продвинулся вперед в международной экспансии, открыв новые офисы в новых местах, таких как Милан (1977), Москва , Лондон , Париж и Токио . В 1980-х годах это продолжилось, когда банк заплатил 603 миллиона долларов США в 1986 году за приобретение Banca d'America e d'Italia . [47]
В 1972 году банк создал Отдел доверительных услуг , который оказывает поддержку отделу частных активов . [48]
В 8:30 утра 30 ноября 1989 года Альфред Херрхаузен , председатель Deutsche Bank, погиб, когда автомобиль, в котором он находился, взорвался во время его поездки в пригород Франкфурта Бад-Хомбург . Фракция Красной Армии взяла на себя ответственность за взрыв. [49] [50]
В 1989 году были предприняты первые шаги к созданию значительного инвестиционно-банковского присутствия с приобретением Morgan, Grenfell & Co. , британского инвестиционного банка, который был переименован в Deutsche Morgan Grenfell в 1994 году. В 1995 году для значительного расширения в области международных инвестиций и управления денежными средствами Deutsche Bank нанял Эдсона Митчелла, специалиста по рискам из Merrill Lynch , который нанял двух других бывших специалистов по рискам Merrill Lynch Аншу Джайна и Уильяма С. Броксмита. [51] К середине 1990-х годов началось наращивание операций на рынках капитала с приходом ряда высокопоставленных лиц из основных конкурентов. Спустя десять лет после приобретения Morgan Grenfell к ним присоединилась американская фирма Bankers Trust . Bankers Trust понес убытки во время российского финансового кризиса 1998 года , поскольку имел большую позицию в российских государственных облигациях, [52] но избежал финансового краха, будучи приобретенным Deutsche Bank за 10 миллиардов долларов в ноябре 1998 года. [53] 4 июня 1999 года Deutsche Bank объединил свои Deutsche Morgan Grenfell и Bankers Trust, чтобы стать Deutsche Asset Management (DAM) с Робертом Смитом в качестве генерального директора. [54] Это сделало Deutsche Bank четвертой по величине фирмой по управлению финансами в мире после UBS , Fidelity Investments и фонда страхования жизни японской почты. [53] В то время Deutsche Bank владел 12% акций DaimlerChrysler, но банковское законодательство США запрещает банкам владеть промышленными компаниями, поэтому Deutsche Bank получил исключение из этого запрета через закон 1978 года от Конгресса. [53]
Deutsche продолжила наращивать свое присутствие в Италии, приобретя в 1993 году Banca Popolare di Lecco у Banca Popolare di Novara примерно за 476 миллионов долларов. [55] В 1999 году он приобрел миноритарный пакет акций Cassa di Risparmio di Asti .
В результате террористических атак 11 сентября 2001 года здание Deutsche Bank в Нижнем Манхэттене , ранее Bankers Trust Plaza, было сильно повреждено обрушением Южной башни Всемирного торгового центра. [56] Работы по сносу 39-этажного здания продолжались почти десятилетие и были завершены в начале 2011 года. [57]
В октябре 2001 года Deutsche Bank был включен в листинг Нью-Йоркской фондовой биржи . Это был первый листинг NYSE после перерыва из-за атак 11 сентября . В следующем году Йозеф Акерманн стал генеральным директором Deutsche Bank и занимал этот пост до 2012 года, когда он начал сотрудничать с Bank of Cyprus . [58] [59] Затем, начиная с 2002 года, Deutsche Bank усилил свое присутствие в США, купив Scudder Investments. [60] Тем временем в Европе Deutsche Bank расширил свой частный банковский бизнес, приобретя Rued Blass & Cie (2002) и российский инвестиционный банк United Financial Group (2005), основанный американским банкиром Чарльзом Райаном и российским чиновником Борисом Федоровым, что последовало за агрессивной экспансией Anshu Jain с целью наладить прочные отношения с государственными партнерами в России. [61] [62] Джейн убедил Райана остаться в Deutsche Bank в его новых российских офисах, а позже, в апреле 2007 года, отправил президента и председателя правления банка ВТБ Андрея Костина , сына Андрея, в московский офис Deutsche Bank. [61] [63] [a] Позже, в 2008 году, для создания VTB Capital , VTB Capital нанял многочисленных банкиров из московского офиса Deutsche Bank. [59] [65] [66] В Германии дальнейшие приобретения Norisbank , Berliner Bank и Deutsche Postbank усилили розничное предложение Deutsche Bank на его внутреннем рынке. Эта серия приобретений была тесно связана со стратегией банка по приобретению дополнительных активов вместо так называемых «трансформационных» слияний. Они стали частью общей стратегии роста, которая также была нацелена на устойчивую 25%-ную рентабельность капитала , чего банк достиг в 2005 году. [ необходима цитата ]
1 октября 2003 года Deutsche Bank и Dresdner Bank заключили соглашение о платежных операциях с Postbank , согласно которому Postbank будет обрабатывать платежи в качестве клирингового центра для трех банков. [67]
С середины 1990-х годов подразделение коммерческой недвижимости Deutsche Bank предлагало Дональду Трампу финансовую поддержку, хотя в начале 1990-х годов Citibank , Manufacturers Hanover , Chemical , Bankers Trust и 68 других организаций отказались оказывать ему финансовую поддержку. [61] [62] [68] [b]
В 2008 году Трамп подал в суд на Deutsche Bank на 3 миллиарда долларов, а несколько лет спустя он перевел свой финансовый портфель из инвестиционно-банковского подразделения в подразделение частного благосостояния Deutsche Bank с Розмари Враблик , ранее работавшей в Citigroup , Bank of America и Merrill Lynch , которая стала новым личным банкиром Трампа в Deutsche Bank. [59] [70] [71] [72] [c]
В 2007 году штаб-квартира компании, здание Deutsche Bank Twin Towers , была капитально отремонтирована в течение трех лет и получила сертификаты LEED Platinum и DGNB Gold.
В 2010 году банк разработал и владел Cosmopolitan of Las Vegas , после того как первоначальный застройщик казино не выполнил свои обязательства по займам. Deutsche Bank управлял им с убытком до его продажи в мае 2014 года. На момент продажи риск банка составлял более 4 миллиардов долларов, и он продал собственность Blackstone Group за 1,73 миллиарда долларов. [83]
3 января 2014 года было сообщено, что Deutsche Bank урегулирует иск, поданный американскими акционерами, которые обвинили банк в объединении и продаже плохих ипотечных кредитов до спада 2008 года. Это урегулирование последовало за урегулированием Deutsche на сумму 1,93 млрд долларов с Агентством по финансированию жилья США по аналогичному судебному разбирательству, связанному с продажей ипотечных ценных бумаг Fannie Mae и Freddie Mac . [84]
Бывшие сотрудники, включая Эрика Бен-Арци и Мэтью Симпсона, утверждали, что во время кризиса Deutsche не признал до 12 миллиардов долларов бумажных убытков по своему портфелю заемных суперстарших сделок на сумму 130 миллиардов долларов, хотя банк отвергает эти заявления. [85] В документе компании от мая 2009 года сделки описываются как «самый большой риск в торговой книге», [86] и информаторы утверждают, что если бы банк должным образом отчитывался о своих позициях, его капитал упал бы до такой степени, что ему, возможно, потребовалась бы государственная помощь. [85] Один из них утверждает, что «если бы Lehman Brothers не пришлось бы отмечать свои книги в течение шести месяцев, он все еще мог бы быть в бизнесе, а если бы Deutsche отмечал свои книги, он мог бы оказаться в том же положении, что и Lehman». [86]
Deutsche стал крупнейшим оператором на этом рынке, который представлял собой форму кредитного дериватива, разработанного для ведения себя как самый старший транш CDO. [86] Deutsche купил страховку от дефолта первоклассных компаний у инвесторов, в основном канадских пенсионных фондов, которые получили поток страховых премий в качестве дохода в обмен на размещение небольшого количества обеспечения. [86] Затем банк продал защиту американским инвесторам через кредитный индекс CDX , спред между ними был крошечным, но стоил 270 миллионов долларов за 7 лет торговли. [86] Считалось очень маловероятным, что у многих первоклассных компаний возникнут проблемы одновременно, поэтому Deutsche потребовал обеспечение в размере всего 10% от стоимости контракта.
Риск того, что Deutsche понесет большие убытки, если залог будет уничтожен в кризисе, был назван опционом разрыва. [86] Бен-Арци утверждает, что после того, как моделирование дало «экономически невыгодные» результаты, Deutsche сначала учла опцион разрыва с помощью простой 15% «стрижки» по сделкам (что другой сотрудник описал как неадекватное в 2006 году), а затем в 2008 году с помощью резерва в размере 1–2 млрд долларов для отдела кредитной корреляции, призванного покрыть все риски, а не только опцион разрыва. [86] В октябре 2008 года компания прекратила моделирование опциона разрыва и просто купила пут-опционы S&P, чтобы защититься от дальнейшего нарушения рынка, но один из информаторов описал это как ненадлежащее хеджирование. [86] Модель из предыдущей работы Бен-Арци в Goldman Sachs предполагала, что опцион разрыва стоил около 8% от стоимости сделок, что составляет 10,4 млрд долларов. Симпсон утверждает, что трейдеры не просто занижали стоимость опциона «разрыв», но и активно искажали стоимость своих сделок. [86]
В 2008 году Deutsche Bank сообщил о своих первых годовых убытках за пять десятилетий, [87] несмотря на получение миллиардов долларов по страховым соглашениям с AIG , включая 11,8 млрд долларов США из средств, предоставленных налогоплательщиками США для спасения AIG. [88]
По предварительной оценке Европейского банковского управления (EBA), в конце 2011 года Deutsche Bank AG необходимо было привлечь капитал в размере около 3,2 млрд евро в рамках требуемого 9%-ного коэффициента основного капитала первого уровня после списания суверенного долга, начавшегося в середине 2012 года. [89]
По состоянию на 2012 год Deutsche Bank имел незначительную зависимость от Греции , но на Испанию и Италию приходилось десятая часть его европейского частного и корпоративного банковского бизнеса с кредитными рисками около 18 млрд евро в Италии и 12 млрд евро в Испании. [90]
В 2017 году Deutsche Bank необходимо было довести коэффициент основного капитала первого уровня до 12,5% в 2018 году, чтобы он был немного выше требуемого регулирующими органами уровня в 12,25%. [91]
В январе 2014 года Deutsche Bank сообщил о доналоговом убытке в размере €1,2 млрд ($1,6 млрд) за четвертый квартал 2013 года. Это произошло после того, как аналитики предсказывали прибыль в размере около €600 млн, согласно оценкам FactSet. Доходы упали на 16% по сравнению с предыдущим годом. [92]
Коэффициент достаточности капитала первого уровня (CET1) Deutsche Bank в 2015 году составил всего 11,4%, что ниже медианного коэффициента CET1 в 12% 24 крупнейших публичных банков Европы, поэтому дивиденды за 2015 и 2016 годы выплачиваться не будут. [93] Кроме того, должно было быть сокращено 15 000 рабочих мест. [94]
В июне 2015 года тогдашние со-генеральные директора Юрген Фичен и Аншу Джайн подали заявления об отставке [95] в наблюдательный совет банка, которые были приняты. Отставка Джайна вступила в силу в июне 2015 года, но он консультировал банк до января 2016 года. Фичен продолжал быть со-генеральным директором до мая 2016 года. Было объявлено о назначении Джона Крайана со-генеральным директором, вступившим в силу в июле 2015 года; он стал единственным генеральным директором по окончании срока Фичена. [96]
В январе 2016 года Deutsche Bank предварительно объявил об убытке за 2015 год до уплаты налогов на прибыль в размере около €6,1 млрд и чистом убытке в размере около €6,7 млрд. [97] После этого объявления банковский аналитик Citi заявил: «Мы считаем, что увеличение капитала теперь выглядит неизбежным, и видим дефицит капитала до €7 млрд., исходя из того, что Deutsche может быть вынужден понести еще от €3 млрд. до €4 млрд. судебных издержек в 2016 году». [98]
В мае 2017 года китайский конгломерат HNA Group стал крупнейшим акционером компании, владеющим 9,90% ее акций. [99] Однако по состоянию на 16 февраля 2018 года доля HNA Group сократилась до 8,8%. [100]
В ноябре 2018 года франкфуртские офисы банка подверглись обыскам со стороны полиции в связи с расследованиями вокруг панамских документов и отмывания денег . Deutsche Bank опубликовал заявление, подтверждающее, что он будет «тесно сотрудничать с прокуратурой». [101]
AUTO1 FinTech — совместное предприятие AUTO1 Group, Allianz, SoftBank и Deutsche Bank. [102]
В феврале 2019 года HNA Group объявила о сокращении доли в Deutsche Bank до 6,3 процента. [103] Она была дополнительно снижена до 0,19 процента по состоянию на март 2019 года. [104]
Во время годового общего собрания в мае 2019 года генеральный директор Кристиан Сьюинг заявил, что ожидает «шквала критики» по поводу деятельности банка, и объявил, что готов пойти на «жесткие сокращения» [105] после провала переговоров о слиянии с Commerzbank AG и слабой прибыльности. По данным The New York Times , «его финансы и стратегия [находятся] в беспорядке, а 95 процентов его рыночной стоимости [были] стерты». [106] В новостных заголовках в конце июня 2019 года утверждалось, что банк сократит 20 000 рабочих мест, более 20 % своего персонала, в рамках плана реструктуризации. [107] [108] 8 июля 2019 года банк начал сокращать 18 000 рабочих мест, включая целые команды трейдеров по акциям в Европе, США и Азии. Накануне Сьюинг возложил вину на неназванных предшественников, которые создали «культуру неэффективного распределения капитала» и погони за доходами ради дохода, согласно отчету Financial Times , и пообещал, что впредь банк «будет работать только там, где мы конкурентоспособны». [109] [110]
В январе 2020 года Deutsche Bank принял решение сократить бонусный пул своего инвестиционного отделения на 30% после реструктуризации. [111]
В феврале 2021 года сообщалось, что Deutsche Bank получил прибыль в размере 113 миллионов евро (135,6 миллиона долларов США) за 2020 год, что стало первой годовой чистой прибылью с 2014 года. [112] [113]
В марте 2021 года Deutsche Bank продал около 4 миллиардов долларов активов, конфискованных в результате краха Archegos Capital Management, в рамках частной сделки. [114] Этот шаг помог Deutsche Bank выйти из кризиса после того, как Archegos допустил дефолт по маржинальным кредитам, использованным для создания ставок на акции с высокой долей заемных средств. [114]
![Филиал в Гамбурге впервые открылся в 1872 году[123]: 9 нынешних зданий построены в 1896-1897 годах (справа) и в 1951-1953 годах (слева)](http://upload.wikimedia.org/wikipedia/commons/thumb/b/be/Hamburg_Adolphplatz_Snippet.png/1280px-Hamburg_Adolphplatz_Snippet.png)
Deutsche Bank является одной из ведущих листинговых компаний в послевоенной истории Германии. Его акции торгуются на Франкфуртской фондовой бирже , а с 2001 года также на Нью-Йоркской фондовой бирже и включены в различные индексы, включая DAX и Euro Stoxx 50. Поскольку акции потеряли стоимость с середины 2015 года, а рыночная капитализация сократилась примерно до €18 млрд, он временно вышел из Euro Stoxx 50 8 августа 2016 года. [124] С долей в 0,73% это в настоящее время компания с самым низким индексным весом. [125]
В 2001 году Deutsche Bank объединил свой ипотечный банковский бизнес с Dresdner Bank и Commerzbank, образовав Eurohypo AG . В 2005 году Deutsche Bank продал свою долю в совместной компании Commerzbank. [126]
В 1972 году банк создал всемирно известный синий логотип «Slash in a Square», разработанный Антоном Станковски и призванный символизировать рост в рамках контролируемой рисков структуры. [128]
Бизнес-модель банка зиждется на трех столпах — корпоративный и инвестиционный банк (CIB), частный и коммерческий банк и управление активами (DWS).
Corporate & Investment Bank (CIB) — это бизнес Deutsche Bank на рынках капитала. CIB состоит из следующих шести подразделений. [129]
Deutsche Bank владеет контрольным пакетом акций компании по управлению активами DWS Group (ранее Deutsche Asset Management), которая была отделена от банка в марте 2018 года.
Deutsche Bank в целом, а также отдельные сотрудники часто фигурировали в спорах и обвинениях в обманном поведении или незаконных транзакциях. По состоянию на 2016 год банк был вовлечен примерно в 7800 юридических споров и подсчитал 5,4 млрд евро в качестве резервов для судебных разбирательств, [134] а еще 2,2 млрд евро удерживались в счет других условных обязательств. [98] По данным New Yorker , Deutsche Bank долгое время имел «ужасную» репутацию. [6] В период с 2008 по 2016 год Deutsche Bank выплатил около девяти миллиардов долларов штрафов и компенсаций, связанных с правонарушениями в различных областях. [6] Утечки файлов FinCEN задокументировали около 1,3 триллиона долларов подозрительных транзакций через Deutsche Bank в период с 1999 по 2017 год. [6] Более половины всех подозрительных транзакций с участием крупных банков в утечках файлов FinCEN были связаны с Deutsche Bank. [6]
В январе 2017 года Deutsche Bank согласился на урегулирование в размере 7,2 млрд долларов с Министерством юстиции США по поводу продажи и объединения токсичных ипотечных ценных бумаг в годы, предшествовавшие финансовому кризису 2007–2008 годов . В рамках соглашения Deutsche Bank должен был выплатить гражданский денежный штраф в размере 3,1 млрд долларов и предоставить 4,1 млрд долларов в качестве помощи потребителям, такой как прощение кредитов. На момент заключения соглашения Deutsche Bank все еще сталкивался с расследованиями предполагаемого манипулирования валютными курсами, подозрительных сделок с акциями в России, а также предполагаемых нарушений санкций США против Ирана и других стран. С 2012 года Deutsche Bank выплатил более 12 млрд евро по судебным тяжбам, включая сделку с американскими гигантами ипотечного финансирования Fannie Mae и Freddie Mac . [135]
В 2009 году банк признал, что занимался тайным шпионажем за своими критиками с 2001 по 2007 год под руководством своего корпоративно-безопасностного отдела, хотя он охарактеризовал инциденты как «изолированные». [136] По данным The Wall Street Journal , Deutsche Bank подготовил список имен людей, в отношении которых он хотел провести расследование за критику банка, включая Майкла Бондорфа (активист-инвестор банка), Лео Кирха (бывший медиаменеджер в судебном разбирательстве с банком) и мюнхенскую юридическую фирму Bub Gauweiler & Partner, которая представляла Кирха. [136] По данным Wall Street Journal , юридический отдел банка был вовлечен в схему вместе с его корпоративно-безопасностным отделом. [136] Банк нанял Cleary Gottlieb Steen & Hamilton для расследования инцидентов от его имени. Фирма Cleary представила свой отчет, который, однако, не был обнародован. [136] По данным The Wall Street Journal , фирма Cleary раскрыла план, по которому Deutsche Bank должен был проникнуть в фирму Bub Gauweiler, наняв банковского «крота» в качестве стажера в фирме Bub Gauweiler. План был якобы отменен после того, как стажер был нанят, но до того, как она начала работать. [136] Питер Гаувайлер , директор целевой юридической фирмы, заявил: «Я ожидаю, что соответствующие органы, включая государственных прокуроров и надзорные органы банка, проведут полное расследование». [136]
Юридическая фирма Deutsche Bank Cleary Gottlieb Steen & Hamilton во Франкфурте [137] опубликовала отчет в июле 2009 года, в котором говорилось, что [138] она не обнаружила системных нарушений и не было никаких признаков того, что нынешние члены правления были вовлечены в какую-либо деятельность, которая поднимает юридические вопросы, или имели какие-либо знания о такой деятельности. [138] Это было подтверждено прокуратурой во Франкфурте в октябре 2009 года. [139] BaFin обнаружила недостатки в работе подразделения безопасности Deutsche Bank в Германии, но не системных нарушений. [140] Банк заявил, что предпринял шаги по усилению контроля за назначением внешних поставщиков услуг своим Департаментом корпоративной безопасности. [138]
26 января 2014 года Уильям С. Брэксмит, специалист по рискам в Deutsche Bank, который был очень близок к Аншу Джайну и нанят Эдсоном Митчеллом для руководства деятельностью Deutsche Bank в сфере международных инвестиций и управления денежными средствами в 1990-х годах, опубликовал многочисленные документы Deutsche Bank из нью-йоркского отделения Deutsche Bank Trust Company Americas (DBTCA), которые приемный сын Брэксмита Вэл Брэксмит , близкий друг Моби , позже передал вместе с многочисленными электронными письмами в Welt am Sonntag и ZDF . В них были раскрыты многочисленные нарушения, включая схему отмывания денег на сумму 10 миллиардов долларов, возглавляемую российским отделением Deutsche Bank в Москве, за которую Департамент финансовых услуг штата Нью-Йорк оштрафовал Deutsche Bank на 425 миллионов долларов, а также нарушения правил, связанных с деривативами. [141] [142] [51] [143] [144] [145] [72] [г]
23 апреля 2015 года Deutsche Bank согласился на совокупные штрафы в размере 2,5 млрд долларов США — штраф в размере 2,175 млрд долларов США от американских регулирующих органов и штраф в размере 227 млн евро от британских властей — за свое участие в скандале с LIBOR, раскрытом в июне 2012 года. Это был один из нескольких банков, вступивших в сговор с целью установления процентных ставок, используемых для оценки сотен триллионов долларов кредитов и контрактов по всему миру, включая ипотечные кредиты и студенческие ссуды. [147] [148] Deutsche Bank также признал себя виновным в мошенничестве с использованием электронных средств связи, признав, что по меньшей мере 29 сотрудников занимались незаконной деятельностью. Он был обязан уволить всех сотрудников, которые были вовлечены в мошеннические транзакции. [148] Однако ни одному лицу не было предъявлено обвинение в совершении уголовного преступления. В первом случае LIBOR Deutsche Bank будет обязан установить независимого наблюдателя. [147] Комментируя штраф, директор Управления по финансовому поведению Великобритании Джорджина Филиппу сказала: «Это дело выделяется серьезностью и продолжительностью нарушений... В одном из подразделений Deutsche Bank существовала культура получения прибыли без должного учета целостности рынка. Это не ограничивалось несколькими лицами, но в некоторых отделах это, по-видимому, глубоко укоренилось». [148] Штраф стал рекордным для дел, связанных с процентными ставками, затмив штраф в размере 1,5 млрд долларов США, связанный с ставкой Libor, для UBS, и рекордный на тот момент штраф в размере 450 млн долларов США, наложенный на Barclays ранее в этом деле. [148] [147] Размер штрафа отражал масштаб правонарушений в Deutsche Bank, слабый надзор банка за трейдерами и его неспособность принять меры при обнаружении признаков внутренних злоупотреблений. [147]
5 ноября 2015 года Deutsche Bank было предписано выплатить 258 миллионов долларов США (237,2 миллиона евро) штрафов, наложенных Департаментом финансовых услуг штата Нью-Йорк (NYDFS) и Федеральным резервным банком США после того, как банк был пойман за ведением бизнеса с Бирмой, Ливией, Суданом, Ираном и Сирией, которые в то время находились под санкциями США . По данным федеральных властей США, Deutsche Bank провел 27 200 клиринговых операций в долларах США на сумму более 10,86 миллиарда долларов США (9,98 миллиарда евро), чтобы помочь обойти санкции США в период с начала 1999 года по 2006 год, которые были сделаны от имени иранских, ливийских, сирийских, бирманских и суданских финансовых учреждений и других организаций, подпадающих под санкции США, включая организации, включенные в список граждан особых категорий Управлением по контролю за иностранными активами . [149] [150]
В ответ на штрафы банк выплатит 200 миллионов долларов США (184 миллиона евро) NYDFS, а остальное (58 миллионов долларов США; 53,3 миллиона евро) поступит в Федеральный резерв . В дополнение к выплате банк установит независимого наблюдателя, уволит шесть сотрудников, которые были вовлечены в инцидент, и запретит трем другим сотрудникам заниматься любой работой, связанной с операциями банка в США. [151]
В июне 2016 года шесть бывших сотрудников в Германии были обвинены в причастности к крупному налоговому мошенничеству с сертификатами на выбросы CO2 , и большинство из них впоследствии были осуждены. Было подсчитано, что сумма денег в скандале с уклонением от уплаты налогов могла составить до €850 млн. Сам Deutsche Bank не был осужден из-за отсутствия в Германии законов о корпоративной ответственности. [152]
В январе 2017 года банк был оштрафован на 425 миллионов долларов Департаментом финансовых услуг штата Нью-Йорк (DFS) [153] и на 163 миллиона фунтов стерлингов Управлением по финансовому регулированию и надзору Великобритании [154] в связи с обвинениями в отмывании 10 миллиардов долларов из России. [155] [156] [157]
В десятилетие, предшествовавшее российской схеме зеркальной торговли, Deutsche Bank был проинформирован о существенных и широко распространенных проблемах с соблюдением требований. В данном случае компенсационные сделки не имели экономической цели и могли быть использованы для содействия отмыванию денег или другой незаконной деятельности. [158] 30 января 2017 года NYSDFS (Департамент финансовых услуг штата Нью-Йорк) оштрафовал Deutsche Bank на 425 миллионов долларов за нарушение законов Нью-Йорка о борьбе с отмыванием денег . Была задействована схема «зеркальной торговли». Московское, лондонское и нью-йоркское отделения Deutsche Bank отмыли 10 миллиардов долларов из России. [159]
Скандал с Global Laundromat раскрыл участие Deutsche Bank в масштабной операции по отмыванию денег в период 2010–2014 годов. Операция могла обойтись в 80 миллиардов долларов. В 2019 году The Guardian сообщила, что конфиденциальный внутренний отчет Deutsche Bank показал, что банк может столкнуться со штрафами, судебными исками и даже возможным судебным преследованием высшего руководства за роль банка в отмывании денег. [160]
В 2020 году сообщалось, что Deutsche Bank планирует расширить свои операции в России. [161]
Вслед за вторжением России в Украину в 2022 году Deutsche Bank отказался закрыть свой российский бизнес. В то же время другие банки и крупные предприятия покидали Россию. [162]
В июне 2023 года банк уведомил клиентов, что больше не может гарантировать им доступ к акциям, которыми они владеют на основании депозитарных расписок, выпущенных до февраля 2022 года. Он объяснил это нехваткой акций в российском депозитарии. Банк также предупредил, что сможет вернуть средства за акцию по цене существенно ниже рыночной. [163]
Deutsche Bank широко признан крупнейшим кредитором магната недвижимости и политика Дональда Трампа , [164] [165] [166] 45-го президента Соединенных Штатов, предоставившего ему и его компании более 2 миллиардов долларов за двадцать лет, закончившихся в 2020 году. [167] Банк держал более 360 миллионов долларов непогашенных кредитов ему до его выборов 2016 года. Хотя в его окончательном отчете за 2019 год Deutsche Bank ни разу не упоминался, по состоянию на декабрь 2017 года специальный прокурор Роберт Мюллер расследовал роль Deutsche Bank в Трампе и российских партиях, предположительно сотрудничавших для его избрания. [168] По состоянию на март 2019 года [обновлять]отношения Deutsche Bank с Трампом также расследовались двумя комитетами Конгресса США и генеральным прокурором Нью-Йорка . [169] [170] [171]
В апреле 2019 года демократы Палаты представителей запросили у банка личные и финансовые документы Трампа. [172] [173] [174] [175] [176] 29 апреля 2019 года президент США Дональд Трамп, его бизнес и его дети Дональд Трамп-младший , Эрик Трамп и Иванка Трамп подали в суд на Deutsche Bank и банк Capital One, чтобы помешать им передать финансовые документы комитетам Конгресса. [177] 22 мая 2019 года судья Эдгардо Рамос из федерального окружного суда в Манхэттене отклонил иск Трампа против Deutsche Bank, постановив, что банк должен выполнить повестки Конгресса. [178] Шесть дней спустя Рамос удовлетворил ходатайство адвокатов Трампа об отсрочке , чтобы они могли подать ускоренную апелляцию через суд. [179] В октябре 2019 года федеральный апелляционный суд заявил, что банк утверждает, что у него нет налоговых деклараций Трампа. [180] В декабре 2019 года Апелляционный суд второго округа постановил, что Deutsche Bank должен предоставить финансовые отчеты Трампа, за некоторыми исключениями, комитетам Конгресса; Трампу было дано семь дней, чтобы запросить еще одну отсрочку в ожидании возможной апелляции в Верховный суд. [181]
В мае 2019 года The New York Times сообщила, что специалисты по борьбе с отмыванием денег в банке обнаружили подозрительные транзакции с участием организаций, контролируемых Трампом и его зятем Джаредом Кушнером , в связи с чем они рекомендовали подавать отчеты о подозрительной деятельности в Сетевое управление по борьбе с финансовыми преступлениями Министерства финансов , но руководители банка отклонили эти рекомендации. Один специалист заметил перевод денег из компаний Кушнера российским физическим лицам и пометил это отчасти из-за предыдущей причастности банка к российской схеме отмывания денег. [182] [183]
19 ноября 2019 года Томас Бауэрс, бывший руководитель Deutsche Bank и глава американского подразделения по управлению активами, как сообщается, покончил жизнь самоубийством в своем доме в Малибу. [184] Бауэрс отвечал за надзор и личное подписание более 360 миллионов долларов высокорисковых кредитов для курорта Трампа National Doral Miami. [185] Кредиты были предметом уголовного расследования специального прокурора Роберта Мюллера в его расследовании участия президента в предвыборной кампании 2016 года во вмешательстве России в выборы. Документы по этим кредитам также были истребованы из Deutsche Bank демократами Палаты представителей вместе с финансовыми документами президента. Связь между обязанностями Бауэрса и очевидным самоубийством не была установлена; судебно-медицинский эксперт округа Лос-Анджелес закрыл дело, не указав никаких признаков правонарушений со стороны третьих лиц. [186]
В начале 2021 года Deutsche Bank принял решение прекратить отношения с Дональдом Трампом после атаки на Капитолий США 6 января . [187]
Deutsche Bank одалживал деньги и торговал валютой для известного сексуального преступника Джеффри Эпштейна вплоть до мая 2019 года, спустя долгое время после того, как в 2008 году во Флориде Эпштейн признал себя виновным в вовлечении несовершеннолетних девочек в проституцию, согласно сообщениям в новостях. [188] [159] [189] Эпштейн и его предприятия имели десятки счетов через подразделение частного банкинга. [190] [191] С 2013 по 2018 год «Эпштейн, связанные с ним организации и его партнеры» открыли более сорока счетов в Deutsche Bank. [192]
По данным The New York Times , менеджеры Deutsche Bank отклонили решение сотрудников службы по контролю за соблюдением нормативных требований, которые выразили обеспокоенность по поводу репутации Эпштейна . [159]
Банк обнаружил подозрительные транзакции, в ходе которых Эпштейн выводил деньги из Соединенных Штатов, сообщает The Times . [190]
7 июля 2020 года Департамент финансовых услуг Нью-Йорка (DFS) наложил штраф в размере 150 миллионов долларов на Deutsche Bank в связи с Эпштейном. Банк «проигнорировал красные флажки в отношении Эпштейна». [192] [193] Позже в том же месяце сын и муж судьи, участвовавшие в судебном процессе, были застрелены вооруженным человеком, выдававшим себя за водителя FedEx, а сын скончался от полученных ранений. [194]
24 ноября 2022 года две неназванные женщины, обвинившие Эпштейна в сексуальном насилии и торговле людьми, также подали в суд на Deutsche Bank за его роль в предоставлении Эпштейну возможности осуществлять операции по торговле людьми, игнорируя тревожные сигналы, касающиеся его счета, и снятие подозрительно больших сумм денег. [195]
19 ноября 2018 года осведомитель о скандале с отмыванием денег в Danske Bank заявил, что крупный европейский банк был замешан в оказании помощи Danske в обработке подозрительных средств на сумму 150 миллиардов долларов. [196] Хотя осведомитель, Говард Уилкинсон, не назвал Deutsche Bank напрямую, другой внутренний источник утверждал, что рассматриваемый институт был американским подразделением Deutsche Bank. [197] В 2020 году стало известно, что американское подразделение Deutsche Bank обработало более 150 миллиардов долларов из 230 миллиардов грязных денег через Нью-Йорк, за что оно было оштрафовано на 150 миллионов долларов. После рейда в 2019 году франкфуртские прокуроры наложили штраф в размере 15,8 миллиона долларов в 2020 году за неспособность DB в более чем 600 случаях оперативно сообщать о подозрительных транзакциях. [198]
20 июля 2018 года Deutsche Bank согласился выплатить почти $75 млн для урегулирования обвинений в ненадлежащем обращении с «предварительно выпущенными» американскими депозитарными расписками (ADR), которые расследуются Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC). Deutsche Bank не признал и не опроверг выводы расследования, но согласился выплатить возврат более $44,4 млн незаконно полученных доходов плюс $6,6 млн процентов до вынесения судебного решения и штраф в размере $22,2 млн. [199] [200]
В июле 2019 года прокуроры США расследовали роль Deutsche Bank в многомиллиардном мошенническом скандале с участием 1Malaysia Development Berhad , или 1MDB. [201] [202] Deutsche Bank помог собрать 1,2 миллиарда долларов для 1MDB в 2014 году. [202] По состоянию на май 2021 года Малайзия подала в суд на Deutsche Bank, чтобы возместить миллиарды предполагаемых убытков от коррупционного скандала в фонде. [203]
В январе 2021 года Deutsche Bank согласился выплатить штраф США в размере более 130 миллионов долларов за схему сокрытия взяток иностранным должностным лицам в таких странах, как Саудовская Аравия и Китай , а также в городе Абу-Даби в период с 2008 по 2017 год, а также за дело о товарных фьючерсах, в котором он подделывал фьючерсы на драгоценные металлы. [204] [205] [206]
31 мая 2022 года полиция Германии провела обыск в офисах Deutsche Bank во Франкфурте в связи с обвинениями в зеленом отмывании денег. [207] В конце июля 2023 года Financial Times сообщила, что DWS (80% принадлежит Deustche Bank), который также был вовлечен в дело, приближается к урегулированию, выделив 21 млн евро на урегулирование и понеся 39 млн евро судебных издержек. [208] DWS сделал вводящие в заблуждение заявления о размере своих активов ESG, и сотрудник, который выразил обеспокоенность, был несправедливо уволен. Reuters составил более подробную хронологию, освещающую то, как проблема развивалась в течение нескольких лет, включая резкое падение цены акций на фоне новостей о расследовании Комиссии по ценным бумагам и биржам США и отставке генерального директора. [209]
В 2023 году было обнаружено, что Deutsche Bank участвовал в антиконкурентной торговле облигациями Великобритании и ЕС. В Европе Deutsche раскрыл регулирующим органам информацию о картельной деятельности в период с 2005 по 2016 год, чтобы получить иммунитет. «Deutsche Bank был бы оштрафован почти на 156 миллионов евро за участие в отсутствие иммунитета». [210] В Великобритании Deutsche также признал правонарушение в период 2009–2013 годов перед Управлением по конкуренции и рынкам. [211]
После того, как Deutsche Bank был впервые организован в 1870 году, Правление было представлено Спикером ( нем . Vorstandssprecher ). Начиная с февраля 2012 года, банк возглавлялся двумя со-генеральными директорами; в июле 2015 года было объявлено, что с 2016 года его будет возглавлять один генеральный директор. [212]
Среди других выдающихся сотрудников и должностных лиц:
![Филиал в Лейпциге, бывший Лейпцигерский банк [ де ]](http://upload.wikimedia.org/wikipedia/commons/thumb/4/4f/Leipzig_-_Martin-Luther-Ring_+_Deutsche_Bank_01_ies.jpg/1280px-Leipzig_-_Martin-Luther-Ring_+_Deutsche_Bank_01_ies.jpg)
![Филиал в Ганновере, бывший Hannoversche Bank [de] (перешел во владение Deutsche в 1920 году): 228](http://upload.wikimedia.org/wikipedia/commons/thumb/6/68/Hannoversche_Bank_Haus_III_Georgstrasse_Georgsplatz_Mitte_Hannover_Germany_02.jpg/1280px-Hannoversche_Bank_Haus_III_Georgstrasse_Georgsplatz_Mitte_Hannover_Germany_02.jpg)
{{cite book}}: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка )"жесткие сокращения" в инвестиционном банке проблемного кредитора, его самое сильное публичное признание того, что бизнес нуждается в радикальной перестройке.
Другие инвестиционно-банковские подразделения также могут быть сокращены, включая бизнес по торговле облигациями и команды, которые специализируются на продаже и торговле различными типами деривативов.
Банк рассчитывает сделать официальное заявление не позднее 8 июля, сказал один человек. The Wall Street Journal первым сообщил о плане сократить до 20 000 рабочих мест.
...включая потерю около 20 000 рабочих мест в ближайшие годы... По оценкам аналитиков, стоимость может составить миллиарды евро
Немецкий кредитор начинает свою самую радикальную стратегическую перестройку за два десятилетия
Медиа, связанные с Deutsche Bank на Wikimedia Commons